کاندیدای شورای شهر تهران در نشستی با فعالان رمزدارایی مطرح کرد / لزوم به کارگیری فناوری‌های بلاکچین و رمزدارایی در حوزه مدیریت شهری
درجلسه‌ای که با حضور یکی از کاندیداهای شورای اسلامی شهر تهران و فعالان حوزه رمزدارایی‌ها برگزار شد، به ضرورت قانونمندسازی فعالیت در حوزه رمزدارایی در کشور و استفاده از فناوری‌های نوین مالی در حوزه مدیریت شهری پرداخته شد.
به گزارش برات نیوز، علی اصغر قائمی، کاندیدای ششمین دوره شورای اسلامی شهر تهران در خصوص کاربردی‌شدن رمزدارایی در حوزه مدیریت شهری اظهار کرد: «درصورت تعیین تکلیف حوزه رمزدارایی‌ها شامل انواع توکن‌های دارایی پایه، پول الکترونیکی و غیره در کشور و تبیین چارچوب قانونی آن، می‌توان از رمزدارایی در جهت توکنایزکردن دارایی‌های شهر و برخی امور شهری بهره گرفت.»
او ضمن اشاره به این موضوع که باید برای ارتقا و پایدارسازی درآمدهای مدیریت شهری سراغ روش‌های جدید رفت اظهار کرد: «در برنامه‌ریزی‌های انجام شده، سعی داریم تا درصورت انتخاب به‌عنوان عضو شورای اسلامی شهر تهران از فناوری DLT و توکن‌های موسوم به رمزدارایی‌ها در شئون مختلف مدیریت شهری استفاده کنیم.»
قائمی اضافه کرد که با طراحی و اجرای یک مدل دقیق و مبتنی بر قوانین بالادستی می‌توان از فناوری بلاکچین در توکنایزکردن دارایی‌ها، برخی خدمات شهری و راهبری بودجه غیرنقد شهرداری تهران استفاده کرد و ضمن ارتقا محسوس سطح شفافیت مالی و عملکردی، منابعی پایدار را درجهت منافع شهر ایجاد کرد.
او همچنین بر اهمیت موضوع فناوری اطلاعات و ارتباطات تاکید کرد و اظهار داشت: «بلوغ فکری و شکل‌گیری درک و دغدغه‌ای صحیح درخصوص موضوع و نقش فناوری اطلاعات و ارتباطات و فناوری اطلاعات به‌عنوان جزو لاینفک مدیریت شهری خود دستاورد قابل توجهی محسوب می‌شود و یکی از نشانه‌های آن همین حضور متعدد نامزدهای عضویت در شورای شهر تهران از بین فعالان و متخصصات حوزه فناوری اطلاعات در تهران است و به امید خدا فارغ از اینکه کدام گزینه منتخب شهروندان عزیز تهران باشند، توسعه این فناوری در بخش‌های مختلف مدیریت شهری را تسهیل خواهد کرد.»
مدیرعامل سابق سازمان فناوری اطلاعات شهرداری تهران و کاندیدای ششمین دوره شورای شهر تهران خاطر نشان کرد که اشراف همه حوزه‌ها به موضوع فناوری اطلاعات یک ضرورت است و باید مانند سواد و یک زبان برای تعامل بر حضور و فرهنگ‌سازی آن تاکید شود.
او تصریح کرد: «تخصیص حداقل یک کرسی به موضوع فناوری اطلاعات و ارتباطات در شورای شهر تهران می‌تواند الگویی برای سایر شهرها و به‌خصوص کلانشهرها شود.»
قائمی تاکید کرد: «فضای شورای شهر هر شهری باید تخصصی‌شده و با استفاده از متخصصان و کارشناسان در جهت پیاده‌سازی مدیریت شهری تخصصی حرکت کند.»
این کاندیدای شورای شهر تهران اظهار کرد: «در این دوره که دیگر مقدور نیست، اما امید است در دوره‌های بعدی انتخابات شورای شهر کلانشهرها، مراکز استان‌ها و شهرهای دیگر نیز متخصصان و فعالان حوزه فناوری اطلاعات و ارتباطات کاندیدای ورود به شورای شهر باشند تا این اتفاق رقم بخورد.
شروع به حرکت چرخ‌دنده‌های قانونگذاری حوزه رمزدارایی در مجلس
همچنین در ادامه مهندس منبتی دبیر جلسات تعیین تکلیف رمزدارایی در مجلس نیز درخصوص برگزاری جلساتی با موضوع تعیین تکلیف حوزه رمزدارایی درکشور اظهار کرد: «چرخ‌دنده‌های قانونگذاری حوزه رمزدارایی از سوی مجلس به حرکت درآمده و سعی براین است تا استراتژی‌های مناسب این حوزه با هم‌افزایی و ایفای نقش تمام نهادهای مرتبط در کشور تعریف شود.»
او ادامه داد که در جلسات هم‌اندیشی و هماهنگی حوزه رمزدارایی، نماینده‌هایی از صرافی‌های مربوطه، پلتفرم‌های تبادلی و انجمن‌ها و صنوف رایانه‌ای مرتبط حضور داشتند تا به موضوع ایجاد و تبیین ساختار و چارچوب مشخص حوزه رمزدارایی در کشور پرداخته شود.
منبتی خاطرنشان کرد که در این جلسات و بررسی‌ها و جلسات فنی که ادامه‌دار خواهد بود، قرار است مسیر منتهی به قانونمندسازی فعالیت‌های زیرمجموعه فناوری دفترکل توزیع‌شده، بلاکچین و بروز آن در قالب انواع توکن‌ها و رمزدارایی‌ها در کشور مشخص شود و در این راه مجلس از کارشناسان و متخصصان این حوزه نیز بهره‌مند خواهد شد.
تعیین ذی‌نفعان حوزه رمزدارایی در مجلس
این کارشناس بیان کرد: «باید ضمن تثبیت و نیل به اتفاق نظر روی تعاریف بعضاً پیچیده این حوزه، ذی‌نفعان بازار رمزدارایی و مسئولیت هر دستگاه و نهاد مرتبط به این موضوع تعیین شود تا هر کس با توجه به شرح وظایف و مسئولیت خود عمل کند.»
او ضمن تاکید بر این موضوع که قرار نیست مجلس همه کاره حوزه رمزدارایی شود گفت: «رئیس مجلس شورای اسلامی در جهت تعیین تکلیف و مسکوت نماندن وضعیت حوزه رمزدارایی و پیشگیری از بحران‌های احتمالی گام برداشته و قدم‌های بعدی باید بر اساس تعیین مسوولیت‌ها توسط دولت و نهادهای ذیربط برداشته شود.»
منبتی تصریح کرد: «مجلس سعی دارد تا چارچوب قانونی حوزه رمزدارایی را در کشور تبیین کند، اما مسئولیت نهادهای مرتبط از جمله بانک مرکزی، وزارت اقتصاد، سازمان بورس، شورای عالی فضای مجازی و نهادهای فنی و حاکمیتی در این طرح باید مشخص شود.»
ضرورت تصمیم‌گیری با تأمل و غیرعجولانه در حوزه رمزدارایی‌ها
او همچنین به تدوین نقشه راه حوزه رمزدارایی از سوی مجلس اشاره کرد و گفت: «باتوجه به اهمیت و ابعاد متنوع موضوع نباید با سرعت در این خصوص تصمیم‌گیری شود و در تدوین نقشه راه باید ذی‌نفعان این حوزه نیز درگیرشوند.»
او یادآور شد که اولویت اول مجلس تدوین نقشه راه بازار رمزدارایی و فناوری‌های مربوطه به‌عنوان بخشی از حوزه دیجیتال فاینانس است تا قطار توسعه و قانونمندسازی این حوزه حرکت خود را در مسیر درست ادامه داده و مردم با اطمینان خاطر از مزایای آن بهره‌مند شوند.
در ادامه این نشست وحید والی، مدیرعامل شرکت نیک‌اندیش ضمن تشکر از مجلس برای اقدام در جهت تعیین تکلیف فعالان حوزه رمزدارایی اظهار کرد: «بعد از ورود مجلس به حوزه رمزدارایی، مذاکره برای فعالان این حوزه تسهیل شد، زیرا در حدود ۱۰ سال، تمام تلاش فعالان حوزه رمزدارایی در کشور این بوده که وجاهت قانونی این حوزه مورد توجه قرار گیرد.»
ضرورت مقاومت دربرابر تحریم‌ها با استفاده از رمزدارایی‌ها
او ضمن اشاره به این موضوع که کشور در شرایط اقتصاد تحریمی قرار دارد گفت: «تمامی راهکارهای ما باید مبتنی بر ایستادگی در مقابل تحریم‌ها ارائه شود و بدین شکل آثار ناشی از تحریم‌ها را خنثی کنیم.»
والی خاطر نشان کرد که تصمیم‌گیری در جهت قانونمندسازی نباید تنها مختص به حوزه رمزدارایی باشد بلکه باید چارچوب و ساختار فعالیت در حوزه مجموعه فناوری‌های نوین مالی ایجاد شود تا بتوان در جهت توسعه اقتصاد کشور حرکت کرد.»
او ضمن تاکید بر احراز هویت صرافی‌ها به تشکیل یک کمیته خود تنظیم‌گر اشاره کرد و گفت: «این کمیته از نماینده‌های انجمن بلاکچین، انجمن فین‌تک و سازمان نصر کشور تشکیل شده تا بتوانیم درجهت تعیین تکلیف وضعیت حوزه رمزدارایی و رفع مشکلات فعالان این حوزه گام برداریم.»
اعلام آمادگی فعالان حوزه رمزدارایی برای هر گونه شفاف‌سازی
مدیرعامل این شرکت فعال در حوزه رمزدارایی بیان کرد: «فعالان حوزه رمزدارایی به‌دنبال وجاهت قانونی خود هستند و آمادگی هرگونه شفاف‌سازی در خصوص فعالیت‌های خود و تراکنش‌های مالی شرکت‌ها وجود دارد.»
او تصریح کرد: «دو دغدغه از سوی مسئولان دولتی درخصوص فعالان حوزه رمزدارایی مطرح است که یکی از این مشکلات احراز هویت فعالان حوزه رمزدارایی و دغدغه بعدی دولتی‌ها شفافیت در تراکنش‌های مالی این شرکت‌ها است.»
والی تاکید کرد: «فعالان حوزه رمزدارایی آمادگی کامل جهت هرگونه شفاف‌سازی در عملکرد خود را برای ارائه به مسوولان نهادهای مرتبط دارند تا درصورت تأیید سوابق، راهکارهای کارگشا درجهت توسعه اقتصاد کشور اجرایی شود.»
ضرورت ریل گذاری تدریجی در حوزه رمزدارایی
او درادامه گفت: «درصورت شفاف‌سازی درخصوص فعالان حوزه رمزدارایی، دایره اعتمادی از نهادهای امنیتی و نظارتی تشکیل شده و این حوزه ریل‌گذاری می‌شود.»
این فعال حوزه رمزدارایی خاطر نشان کرد: «درحال حاضر نمی‌توان قانونی را برای حوزه رمزدارایی تعریف کرد زیرا تکنولوژی و فناوری‌ها در حال رشد و به‌روزرسانی هستند.»
آغاز حرکت قطار توسعه اقتصاد کشور بر ریل‌های رمزدارایی‌ها
او ادامه داد که درصورت ریل‌گذاری حوزه رمزدارایی در طولانی مدت و به صورت تدریجی لوکوموتیو اقتصاد کشور که در راستای منافع ملی است حرکت کرده و از دنیا عقب نمی‌مانیم.
به گفته والی، آسیب‌های ناشی از تحریم‌ها نیز دیگر در کشور پررنگ نبوده و کارساز نیست، زیرا رمزدارایی‌ها می‌توانند در دور زدن تحریم‌ها بسیار تاثیرگذار باشند و فعالان حوزه رمزدارایی راهکارهای این دورزدن‌ها را کاملاً می‌شناسند.
اعلام همراهی فعالان حوزه رمزدارایی با مجلسی‌ها در راه قانونمند شدن این حوزه
درادامه این نشست سایر شرکت‌های فعال در حوزه رمزدارایی نیز به توضیحاتی در خصوص مشکلات حوزه رمزدارایی و راهکارهای کارساز پرداختند.
ضرورت اصلاح تبصره ۷ رمزدارایی‌ها، تعیین جنس رمزدارایی‌ها از نوع دارایی و ضرورت چابکی ارتباط مجلس با فعالان حوزه رمزدارایی از جمله مواردی است که دیگر فعالان حوزه رمزدارایی به آن پرداختند.
تبعات جدی قرارگیری رمزدارایی‌ها در رده ارز در کشور
فعالان حوزه رمزدارایی در این جلسه بر تبعات جدی ارز محسوب کردن رمزدارایی‌ها تاکید کردند. آنها اظهار کردند که ارز پولی است که یک دولت به آن اعتبار می‌دهد و در صورتی‌که رمزارزها، ارز محسوب شوند، بانک مرکزی موظف است مسئولیت آن را بپذیرد.
این در حالی است که هیچ دولت دیگری به جز السالوادور تا به حال این مسئولیت را نپذیرفته است. آنها تاکید کردند که بازار رمزارزها تا ۱۰ سال آینده دچار این نوسانات خواهد بود و کسی قادر به جلوگیری از این نوسانات نیست و اگر دولتی پشت رمزارزها قرار بگیرد، مسئول این نوسانات خواهد بود.
انتقاد فعالان حوزه رمزدارایی نسبت به اتهام خروج ارز
همچنین فعالان این حوزه از جمله انجمن بلاکچین نسبت به اتهام خروج ارز از کشور از طریق رمزدارایی‌ها واکنش نشان داده و به این موضوع انتقاد کردند. این انجمن نسبت به خروج ارز از طریق رمزدارایی‌ها اعتراض داشته و این موضوع را تکذیب کرده است.
تمامی فعالان حوزه رمزدارایی در این جلسه آمادگی خود را در جهت همراهی و همکاری با مجلس و مسئولان دولتی در راه قانونمندسازی و تعیین تکلیف حوزه رمزدارایی اعلام کردند.
- نوشته شده در : راه پرداخت
اکسکوینو در خصوص ماهیت اکسکوین بیانیه منتشر کرد / اکسکوین به‌صورت رایگان در اختیار کاربران قرار گرفت
نشست کمیسیون فین‌تک سازمان نظام صنفی رایانه‌ای استان تهران به‌منظور رفع ابهامات و اتهامات وارده به اکسکوینو ، ۲۳ خردادماه برگزار شد، اعضای کمیسیون بلاکچین و رمزارز نصر کشور، مدیران اکسکوینو و نمایندگانی از انجمن بلاکچین حضور داشتند و درخصوص رفع این ابهامات توضیح داده شد. در این جلسه که با چالش زیادی همراه بود، سعی شد تا به‌صورت مستدل به سوالات و ابهامات مطروحه توسط تیم فنی و اجرایی اکسکوینو پاسخ داده و تا حد امکان ابهامات برطرف شود .
اکسکوینو نیز در بیانیه‌ای که پس از این نشست منتشر کرد در خصوص ماهیت اکسکوین توضیحاتی ارائه داد. در این بیانیه آمده است: «از لحاظ ماهیت فنی، اکسکوین یک توکن بر پایه اتریوم با یک قرارداد هوشمند (Smart Contract) مشخص به‌عنوان یک پروژه تحقیقاتی اجرایی شد و باتوجه به قوانین کشور و رعایت مصالح عمومی هیچگاه عرضه عمومی نشد. بعد از بررسی‌ها، تیم اجرایی تصمیم گرفت بدون عرضه عمومی و داشتن برنامه مالی و کسب‌وکار، از این توکن تنها به‌عنوان ابزار پاداش داخل سیستم بهره‌گیری کند.»
اکسکوینو بر اساس این بیانیه پذیرفته که تیم بازاریابی این مجموعه برای ایجاد جذابیت در جشنواره‌ها ممکن است از الفاظی استفاده کرده باشد که موجب ابهامات و سوءتفاهمات موجود شده باشد؛ اما اکسکوینو در این بیانیه عنوان کرده است که اکسکوین به‌صورت رایگان در اختیار کاربران قرار گرفت و کاربران می‌توانند آن را به دیگر دارایی‌ها (ریالی-رمز ارز) تبدیل کنند.
این صرافی توضیح داده که در جشنواره‌های بازاریابی، پاداش‌ها به شکل اکسکوین بود و هزینه‌های خرید آن از درآمد کارمزدها به کاربران بازگشت داده شد تا برای آنها جذابیت ایجاد شود. بنابراین، هیچگونه جذب سرمایه‌ای با اکسکوین رخ نداده و این امر کاملا شفاف است.
اکسکوینو در مورد ابهام مطروحه مربوط به سپیدنامه یا وایت‌پیپر به‌عنوان یک برنامه مالی و توضیحات کسب‌وکار نیز اعلام کرده است: «زمانی وایت‌پیپر در دسترس قرار می‌گیرد که توکن یا رمزارز قرار است عرضه عمومی شود و چون این اتفاق از ابتدا قرار نبود توسط اکسکوینو صورت بگیرد، بنابراین اکسکوین در جایی عرضه نشد یا در لیست هیچ صرافی خارجی یا داخلی قرار نگرفت. پس لزومی برای ارائه وایت‌پیپر نبود و در حد یک پوینت داخل سیستم استفاده شد. بر اساس مستنداتی که قبلا منتشر شده، نقل و انتقالات در شبکه اصلی اتریوم در یک بازه حدودا ۱۰ ماهه، بسیار جزیی بوده (حدود ۳۰۰ تراکنش) و این موضوع، خود گواه این مطلب است.»
این صرافی در مورد دیگر مباحث مطروحه دیگر نیز ذکر کرده که تمام پاداش‌ها و جوایز، جزئی بوده و به‌صورت کش‌بک از درآمدها حاصل شده است. این موضوع دقیقا مانند پاداش‌های تمام پلتفرم‌های آنلاین در چارچوب جشنواره‌ها یا مسابقات به کاربران اهدا شده است.
اکسکوینو در این بیانیه تاکید دارد که با توجه به اینکه کوین‌ها و توکن‌ها جهت عرضه عمومی و جذب سرمایه ایجاد می‌شوند، بنابراین ارائه سپیدنامه قطعا الزامی است تا خریداران و سرمایه‌گذاران از اهداف انتشار توکن مطلع شوند، اما در مورد توکن اکسکوین در سامانه اکسکوینو، طرح کسب‌وکار آن بر اساس انتشار عمومی استوار نبوده است. بنابراین تنها در حد یک امتیاز داخلی به‌صورت هدایا در اختیار کاربران قرار می‌گیرد. به همین دلیل برای ارائه وایت‌پیپر الزامی دیده نشد و حتی برای جلوگیری از هرگونه ابهام عرضه یک توکن در کشور، سپیدنامه ای منتشر نشد.
اکسکوینو در پایان این بیانیه تاکید کرده است که می‌تواند برای رفع ابهامات در صورتی‌که قوانین موضوعه کشور و عرفی در ساختار رمزارزها اجازه دهد وایت‌پپیر خود را منتشر کند، اما معتقد است وقتی هدف، جذب سرمایه و عرضه عمومی نبوده، این کار ضروری نیست .
- نوشته شده در : راه پرداخت
غیر از قمار کاری نمی‌توان کرد
ماهنامه عصر تراکنش شماره ۴۵ / بیچاره آنهایی که سواد اقتصادی دارند! تصور کنید در چند ماه گذشته دوستان و اقوام دورشان برای راهنمایی‌گرفتن از آنها در مورد یک مشت سرواژه‌ای(Acronym) که معرف اقتصاد عصر کووید هستند، به صندوق ایمیل و پیامک گوشی این باسوادهای اقتصادی هجوم برده‌اند. پدرش می‌خواهد بداند: «می‌توانم NFT بخرم؟» (NFT اساساً دارایی دیجیتالی است که منحصربه‌فرد است و در نتیجه ارزش آن، به‌صورت رمزنگاری در دفترکل دیجیتالی که با نام بلاکچین می‌شناسیم، ذخیره می‌شود.) برای پسرعمویش این سؤال پیش آمده بود که «باید در جی‌ام‌ای یا ای‌ام‌سی سرمایه‌گذاری کنم؟» (اینها نماد شرکت گیم‌استاپ و سینماهای زنجیره‌ای ای‌ام‌سی هستند، دو «سهام میم»ی که اوایل امسال عده‌ای سرمایه‌گذار بی‌منطق ردیت (Reddit) قیمت آنها را به‌طوری که توضیحی نمی‌شد برایش پیدا کرد، بالا بردند.)
دوستی که در استارت‌آپی رسانه‌ای کار می‌کند، می‌پرسد: «SPAC چیست و چرا دارد با شرکت کارفرمای من ادغام می‌شود؟» (منظور از SPAC «شرکت اکتسابی تک‌منظوره» است، یعنی شرکتی کاغذی که برای خرید شرکتی خصوصی ایجاد شده تا به این صورت بتواند بدون بررسی دقیق عرضه اولیه سهامِ سنتی، عمومی شود.) عمو در ایمیل‌هایش پرسیده است: «می‌توانم گیم‌استاپ را با NFTهایم SPAC کنم؟» (بهتر است این یکی را نادیده بگیرید.)
هر روز عجایب دنیای پول سر از اخبار نرم‌افزارهای گوشی‌مان درمی‌آورند؛ ستاره‌های نوجوان تیک‌تاک برای معرفی رمزارزی که نشان «جنگ ستارگان» روی آن حک شده و در نهایت معلوم شده کلاهبرداری بوده، معذرت‌خواهی می‌کنند؛ تاجری موبلند که بیشتر با نام‌های «دیپ‌فاکینگ‌ولیو» و «رورینگ کیتی» شناخته می‌شود، در مقابل اعضای کنگره شهادت می‌دهد؛ اِیکان، خواننده سبک آر اند بی، اعلام می‌کند در حال ساخت شهری جدید در سنگال است که تمام کسب‌وکارهایش بر اساس رمزارز اختصاصی او فعالیت می‌کنند. طبعاً «جک باگل» (از مشهورترین سرمایه‌گذاران آمریکایی) این دوره و زمانه هم‌بنیان‌گذار بارستول اسپورتس، دیو پورتنی است که اوایل امسال صندوق سهام میم قابل معامله‌اش را راه انداخت و اخیراً لو رفتن فیلم غیراخلاقی‌اش باعث پایین‌آمدن ارزش سهام یک شرکت قمار که رقم هنگفتی را در آنجا سرمایه‌گذاری کرده بود، شد.
قدرترین رقیبش که قدرت تأثیرگذاری بر اقتصاد میم دارد، ایلان ماسک است؛ کسی که این توانایی را دارد که یک عبارت خشک‌وخالی ـ برای مثال «از سیگنال استفاده کن» ـ را توییت کند و باعث شود یک سهام راکد تا شش هزار درصد رشد کند. البته، اینها تنها ستاره‌های این عصر نیستند. Beeple هم هست، هنرمند ۲۰سالهای که گیف متحرکِ رمزهای غیر قابل معاوضه‌اش ده‌ها میلیون دلار فروش می‌کنند. «شکیل اونیل» با پیروی از منطق یک‌جور شعر کودکانه که اصلاً نمی‌تواند ربطی به اقتصاد داشته باشد، با پسران مارتین لوترکینگ جونیور SPAC راه انداخته است.
چه خبر شده است؟ بدمان نمی‌آید تقصیر تغییر و تحولات پول را در سال گذشته به گردن ویروس کرونا بیندازیم و شرط‌بندی‌هایی که در رابین‌هود می‌شد، و قیمت‌های تصاعدی رمزهای غیر قابل معاوضه را عصیان آدم‌های کسل‌‌شده و در قرنطینه‌ای بدانیم که انگیزه‌ای برای درک لذت ندارند؛ انسان‌هایی که احتمالاً قبلاً به جای این کارها روی جت‌هایی شرطبندی می‌کردند که مسابقه را می‌بردند.
از بسیاری جهات این دوره خاص از تاریخِ بازارها، حس غریب آینده‌پژوهی را به انسان می‌دهد؛ دلارهای کامپیوتری در نمایشگاهی دیجیتالی آثار هنری سایبری می‌خرند! نیروی محرکه اصلی در اینجا قابل شناسایی است. تعداد احمق‌هایی که می‌خواهند یک‌شبه و بدون زحمت پولدار شوند، بسیار زیاد است. اقتصاد همیشه از عجایب بوده است؛ در واقع مجموعه‌ای از کردار انسانی است و خود انسان از عجایب است.
اما اگر روی این سطح آشنا را کنار بزنیم، بازتاب تغییری بزرگ و اساسی را می‌بینیم؛ موضوعی در نحوه تفکر ما نسبت به پول در حال تغییر است. شاید سؤالی که باید از دوستان‌ِ باسوادِ اقتصادی بپرسیم این نیست که «رمز غیرقابل معاوضه چیست؟» بلکه باید بپرسیم: «الان به چه چیزی می‌گویند پول؟»
برای اغلب ما، دست‌کم تا این اواخر، پول چیزی بود که می‌شد با آن سبک زندگی را عوض کرد. کجا ساکن شوی، خوراک و تغذیه‌ات چه باشد، اوقات فراغت‌ات چقدر باشد و… . این موارد کارکردهایی است که میزان مقدار پولی را که داشتید، تعیین می‌کرد. پول منبعی کمیاب و گران‌بهاست؛ حتماً این ضرب‌المثل را به شما گفته‌اند: هر که بامش بیش، برفش بیشتر. پیش‌بینی نوسانات اقتصادی بسیار دشوار بود و برای کاهش آسیب‌دیدن کسب‌وکارها باید پول را کارشناسان غیرسیاسی‌ای که بر اساس ضوابط علمی عمل می‌کنند، اداره کنند؛ مثل محیط‌بانانی که سروکارشان با گونه‌های در حال انقراض است. آشوب‌طلب‌ها هشدار می‌دهند که در غیر این صورت با تورم مواجه می‌شوید که در نتیجه آن باید یک سبد خرید را پر از پول نقد کنی و از فروشگاهی به فروشگاهی دیگر بروی تا برای بچه‌های گرسنه‌ات پودر پیدا کنی و حریره بخری.
البته این اواخر پول قالب دیگری به خود گرفته است. برخی پول زیاد دارند (مثلاً ۱۵۰ میلیارد دلار) و حتی کسانی که پول کمتری نسبت به این افراد دارند، از آن برای کارهای احمقانه‌ای از جمله ساخت سرواژه و نرم‌افزار استفاده می‌کنند و جالب است که در این روند باز هم پول بیشتری درمی‌آورند. با اینکه ممکن است داستان گیم‌استاپ، هم احساس سرخوشی بهتان بدهد و هم حال‌تان را به هم بزند (کمی شبیه به اوایل شروع به کار کارزار انتخاباتی ترامپ)، ظاهراً به‌صورت گسترده روی اقتصاد تأثیرگذار نیست.
در همین اوضاع و احوال، از زمانی که بایدن سر کار آمد، ۱۵۶ میلیون آمریکایی از وزارت خزانه‌داری مبلغ چشم‌گیری دریافت کرده‌اند. در مجموع، حواله‌های بانکی (کارت‌های نقدی و پرداخت‌های مستقیم) نشان می‌دهند ۳۷۲ میلیارد دلار به نیمی از جمعیت کشوری داده شده که وضعیت بسامانی ندارد. طی همه‌گیری کرونا حدود ۲۲ میلیون نفر شغل‌شان را از دست دادند؛ در نتیجه زندگی میلیون‌ها نفر به خطر افتاد. برای این افراد دریافت این مبلغ چیزی مثل معجزه بود؛ بسیار خوب و بسیار غریب: پول بدون کار؟ از دولت؟ واقعاً پول را می‌دهند؟ چرا همیشه این پول را نمی‌دادند؟ می‌توانید خواربار بخرید، اجاره‌خانه‌تان را بپردازید، قرض‌هایتان را تسویه کنید و البته بسیاری این کار را کردند. همچنین می‌توانید، در بازار سهام کمی معامله کنید.
اگر می‌خواهید لحظه‌ای را انتخاب کنید که مردم دیگر، آن ذهنیت محبوب را نسبت به پول ندارند؛ زمانی که دیگر پول، مقوله‌ای جدی نیست و دست‌کم به چیزی بامزه تبدیل شده، می‌توانید به مصاحبه‌ای بدتر از برن برنانکی، رئیس سابق فدرال‌رزرو (بانک مرکزی آمریکا)، که در سال ۲۰۰۹ با برنامه ۶۰ دقیقه داشت، فکر کنید. از او پرسیدند آیا پولی را که بانک مرکزی در آستانه بحران اقتصادی جهانی به بانک‌ها تزریق می‌کند «پول مالیات‌پردازها» است؟ که برنانکی سرش را به نشانه نفی تکان داد و خنده‌ای از روی دستپاچگی کرد. او گفت: «برای اینکه به بانکی وام بدهیم، خیلی ساده با کامپیوتر [سود وام را] بر اساس مبلغ حسابی که آن بانک در بانک مرکزی دارد، افزایش می‌دهیم.»
بنابراین اگر پول، واحد محاسبه‌ای خنثی و شبه‌طبیعی نبود که به‌نوعی با کلمه‌ای واقعی مطابقت دارد، پس چه بود؟ در سالهای پس از بحران جهانی اقتصادی، نظریه‌های جدید و احیاکننده پول از حاشیه گفتمان‌ها به مرکز آمده‌اند. بیتکوین و رمزارزهایی که بعد از آن آمدند، وعده پولی را دادند که نه به بانک وابستگی دارد، نه به دولت‌ها؛ بلکه در عوض به رژیم‌های متعدد هم‌پوشان خصوصی وابسته‌اند که همگی آنها را سیستم‌های امانت رمزنگاری‌شده پشتیبانی می‌کنند؛ در حقیقت از طریق آینده مزرعه سرور شدیداً کربن‌زا بازگشتی به عصر پیشامدرن و عصر آهن خواهیم داشت.
جایی دیگر در گستره سیاسی، تلفیق نظریه اقتصادی جدید به نام نظریه پولی مدرن ـ کمی شبیه به مسائل اقتصادی کینزی‌گراست که مورفیوس در فیلم ماتریکس توضیح داد («اگر بهت بگویم… که مالیات‌ها برای خرج‌شدن پرداخت نمی‌شوند، چی؟»)ـ اهمیت پیدا کرده که نوید آینده‌ای را می‌دهد که در آن سخاوتمندانه خرج می‌کنیم و بیکاری ریشه‌کن می‌شود. لیبرال‌ها و محافظه‌کاران، هر دو، شیفته ایده درآمد پایه جهانی یا پرداخت‌های نقدی مستقیم از طریق سیستم‌های بهره‌گیرِ پیچیده و اغلب بی‌رحم شدند. حتی مارکسیست‌ها سراغ کتاب سرمایه رفتند تا آن را متنی مبنا برای پول و ارزش قرار دهند.
آنچه باعث واکنش این مکتب‌های پولی شد که اختلاف گسترده‌ای با هم دارند، این بود که پول در حال احیاشدن است. با توجه به بحران اقتصادی جهانی و «استفاده بانک مرکزی آمریکا از کامپیوتر برای [افزایش سود وام] حسابی که آن بانک دارد»، پول در حال خارج‌شدن از تعلیق سیاست اجماع است و جان دوباره خواهد گرفت. پس از ۳۰ سال توافق گسترده سیاسی و دانشگاهی بر سر مسیر صحیح سیاست پولی، بحران سازمانی بانک‌ها و دولت‌ها در سال ۲۰۰۸ (دیگر لازم نیست به وضعیت افتضاح دروازه‌بانی اخبار رسانه اشاره کنم) فضا را برای یک نظریه جدید پولی ـ یا ده‌ها نظریه ـ مهیا کرد.
اگر بحران، در را برای یک طرز تفکر جدید در مورد پول می‌گشود، حواله‌ها درها را به روی تفکرات قدیمی بستند؛ آن دوره گذشت که فکر می‌کردیم پول منبعی کمیاب و شبه‌طبیعی است و کارشناسان غیرسیاسی بی‌غرض و طمع آن را مدیریت می‌کنند. سؤال این بود: چه چیزی داشت جای آن را می‌گرفت؟ آیا نمودارگرایی نظریه پولی مدرن، پول را ابزاری برای تسلط‌یافتن قدرت دولت می‌بیند؟ (ظاهراً موفقیت انکارنشدنی سپرده‌گذاری در دوره همه‌گیری امتیازی برای دولت بود.) یا ممکن است دیدگاه هرج‌ومرج‌طلبِ رمزنگاری هزاره‌گرایانه به پول که مورد حمایت سایبرمتال است، دست بالا را بگیرد؟ (رمزارز سال پرثمری را پشت سر گذاشت، شاید ترس هستی‌گرایانه‌ای که با همه‌گیری کرونا همراه بود، موجب رونق رمزارز شد.) شاید بالأخره مارکسیست‌ها به راهی برای از بین بردن قالب ارزش رسیده‌اند؟ (لطفاً نفس بکشید.)
وقتی برای این سؤال که پول برای ما چیست، پاسخی هژمونیک نداریم، بیگانگی حکم‌فرما می‌شود. همزمان که حیات سیاسی جدیدی به پول تزریق می‌شود، زندگی حقیقی‌اش عجیب‌وغریب‌تر می‌شود. رمزهای غیرقابل معاوضه و سهام میم و جوامع رمزنگاری‌شده فقط محصول جنون فناوری‌های جدید نیستند، یا اینکه بگوییم پویایی اقتصادی قدیمی لباس جدیدی به تن کرده است؛ علائم ناسالم دوره حکومت موقتی هستند که طی آن نقش و هویت پول در زندگی‌هایمان و سیاست در حال تغییر و دگرگونی است.
فعالان، خودرأی‌ها و فرقه‌گراها، احتمالاً نبردهای تن‌به‌تنی را بر سر سیاست پولی راه بیندازند، اما تا این زمان در قرن بیست‌ویکم، سیلیکون‌ولی معنای «پول» را، برای اغلب آدم‌ها، تعریف کرده است: سیلیکون‌ولی جایی است که کامیون کامیون پول به صف شده‌اند و به آتش کشیده می‌شوند تا عرضه سهام اولیه بعدی چند میلیارد دلاری معرفی شود. فرضیه پنهانی این صنعت نرم‌افزاری این است که همه‌چیز پول است، یا ممکن است پول باشد؛ منتها اگر آن را از تلفن‌هایمان نگاه کنیم: پلتفرم‌های «اقتصاد اشتراکی» «دارایی‌ها»یی همچون آپارتمان و ماشین را به پول بی‌زحمت تبدیل می‌کنند؛ پلتفرم‌های شبکه‌های اجتماعی همین کار را با «چشم‌ها»، «تجربه‌ها»، بچه‌های بانمک و زندگی‌های دلخواه همه انجام می‌دهند. هرچند در عمل، این جهانِ فارغ از ارزش، در بهترین حالت از ریخت افتاده و در بدترین حالت مصیبت‌بار است. مثلاً وقتی مردم تاکسی‌های شخصی بسیار ارزان می‌گیرند، دستمزد رانندگان نرم‌افزار گیگ کم و کمتر می‌شود.
در این جهان بود که سال گذشته حواله‌های بانکی دوران همه‌گیری سررسیدند؛ جهانی که سوداگران کاپیتالیست با دسته‌دسته اسکناس، بنایی بر اساس معیارهای مبهم و دل‌بخواهی ساختند و روی توجه و پاداش تمرکز کردند. تعجبی نیست که این حواله‌ها هم از یک لحاظ گران‌بهاتر از همیشه بودند و به‌نوعی ساختگی به نظر می‌رسیدند. از یک‌طرف، پرداخت‌های دوران همه‌گیری رو به اتمام است و موعد اجاره شما نزدیک؛ از سوی دیگر، سال گذشته دولت ایالات متحده ۱۳ میلیون نفر را با چند میلیون امضا از فقر نجات داد.
در عصری که رشد کُند و بازدهی، خطی مستقیم دارد (اگر رکود اقتصادی کامل نباشد) و نشانه‌اش نابرابری رو به افزایش و بیکاری است، «پول»، هم مقوله‌ای به‌شدت جدی و هم شدیداً احمقانه است. اگر این دیدگاه را داشته باشیم، اقتصاد همه‌گیری خلاف قاعده نیست؛ بلکه نسخه‌ای از آینده محتمل است؛ جهانی که در آن پول فراوان است، اما سرمایه‌گذاری‌های بلندمدت امن بسیار نادر است و جایی که «یک‌شبه پولدار شدن» کمتر به نابهنجاری زندگی آمریکایی مربوط است و بیشتر بهترین راه برای داشتن زندگی‌ای باثبات است؛ فرض بر این است که شما فکر می‌کنید چنین چیزی با روی‌دادن فاجعه‌ای بوم‌شناختی امکان‌پذیر است. اگر قرار است برای شرطبندی روی آینده کسب‌وکاری سهام بخرید، چرا باید وارد تجارت خشت و ملات شوید و در خرده‌فروشی بازی ویدئویی سهام بخرید؟ یا اینکه اصلاً به آینده اعتقادی ندارید. بازار سهام چه تفاوتی با شرطبندی روی نتیجه مسابقه فوتبال دارد؟ هدف از سرمایه‌گذاری ایمن چیست؛ وقتی ایلان ماسک می‌تواند با چند توییت میلیون‌ها دلار درآمد کسب کند و از دست بدهد؟
شاید برنانکی عالم به غیب است و حتی خودش هم از این موضوع خبر ندارد؛ برای بسیاری از فلسفه‌پردازهای رمزی ام‌ام‌تی و رمزنگاری، برای پول‌های کلانی که برای محصولات اقتصادی جدید اندوخته می‌شود و قبض‌های مصرفی‌ای که اعلام می‌شوند و برای بسیاری از ما، پول فقط از طریق گوشی‌مان تجربه می‌شود، آن هم به شکل ارقامی روی صفحه نمایش. اجاره‌تان را با یک نرم‌افزار می‌پردازید، قرارداد اختیار فروش را در نرم‌افزار دیگری می‌خرید. تعداد این نرم‌افزارها زیاد می‌شود، کم می‌شود، اما پول همچنان در دریچه کوچکی که در دست‌مان داریم، زندگی می‌کند.
- نوشته شده در : راه پرداخت
مدیرمارکتینگ فینیکس در حاشیه نمایشگاه بورس، بانک و بیمه مطرح کرد: تیم بلاکچین فینیکس همه چیز را از صفر ایجاد می‌کند
امروز آخرین روز از سیزدهمین دوره نمایشگاه بورس، بانک و بیمه در محل دائمی نمایشگاه‌های بین‌المللی تهران است. نمایشگاهی که با شرایط خاص کرونایی تنها در یک سالن برگزار شد و صرافی‌های رمزارز در آن حضور پررنگی داشتند. صرافی رمزارز فینیکس ازجمله پلتفرم‌های حاضر در این نمایشگاه بود که برای اولین دوره در آن حضور پیدا کرده است.
آرمان رحیمی مدیرمارکتینگ فینیکس در گفت‌وگو با راه پرداخت از تجربه حضور این پلتفرم تبادل در نمایشگاه بورس، بانک و بیمه گفت: «این اولین دوره‌ای است که در نمایشگاه حضور پیدا می‌کنیم و قصد داریم در نمایشگاه الکامپ نیز حضور داشته باشیم. در این نمایشگاه تلاش کردیم محصولی را که به آن افتخار می‌کنیم و می‌تواند در این حوزه اثربخش باشد را به بازدید کنندگان و فعالان حوزه معرفی کنیم و برخی از ویژگی‌هایی را به نمایش بگذاریم که بعضاً برای اولین بار در جهان در حوزه تبادل رمزارزها عرضه می‌شود که با استقبال خوبی نیز روبرو شد.»
او در پاسخ به این سؤال که انتظار این استقبال را داشته است یا خیر نیز گفت: «با توجه به کیفیت محصولی که ارائه می‌دهیم این انتظار را داشتیم ولی توقع این حجم از افرادی را که مشغول تبادل کردن هستند و زندگی‌شان از این مسیر تأمین می‌شود را نداشتیم. اشتیاق زیادی نسبت به پلتفرم فینیکس در بین مراجعه‌کنندگان وجود داشت و اینکه بخواهند برای یک‌بار هم شده آن را امتحان کنند فراتر از انتظار ما بود.»
رحیمی همچنین در خصوص دلیل این استقبال علی‌رغم ارزهای محدودی که در فینیکس وجود دارد نیز گفت: «بااینکه تعداد ارزهای پشتیبانی شده در فینیکس از برخی صرافی‌های آنلاین کمتر هست ولی هنگامی‌که کاربران دلیل آن را متوجه می‌شوند برای آنها قانع‌کننده است. دلیل اصلی آن‌هم این است که تیم توسعه بلاکچین فینیکس همه‌چیز را از صفر ایجاد می‌کند و امنیت کاربران از هر لحاظ در اولویت قرار می‌گیرد و وابسته به‌جایی یا سایت خارجی نیست که بعداً دردسرساز باشد. این موضوع باعث می‌شود اضافه شدن هر کوین بین چند هفته تا چند ماه زمان می‌برد؛ اما این اطمینان وجود دارد که کاملاً امن و نیازی به api خارجی ندارد؛ زیرا چنین اقدامی مثل استفاده از صرافی خارجی می‌شود که خطر مسدودی سرمایه کاربران را در پی خواهد داشت.»
او در خصوص پررنگ بودن صرافی‌های رمزارز در این نمایشگاه نیز گفت: «این موضوع دو دلیل عمده دارد؛ یکی به دلیل کرونا شرکت‌های بزرگ بورسی و بانکی شرکت نکردند و این موضوع باعث شد که حضور رمزارزی‌ها بیشتر مشهود باشد ولی جدای از این ماجرا طی ماه‌های اخیر بحث رمزارز برای مردم جذاب شده و علاقه‌مند به دریافت خدمت و تکمیل اطلاعات خود هستند. به همین دلیل افرادی که در این حوزه فعالیت می‌کنند محصولات خود را به نمایش می‌گذارند.اما جدای از این ماجرا حضور بانک‌ها و شرکت‌های بورسی می‌توانست جذابیت این نمایشگاه را افزایش دهد زیرا تمامی ارزش‌های ایجادی از سمت ما در کنار ارزش‌های آنها قرار می‌گیرد و در آن زمان انتخاب مخاطب برای ما جذاب‌تر می‌شود.»
رحیمی با اشاره به نتایج این نمایشگاه برای فینیکس گفت: «در این نمایشگاه بیشتر شناخته شدیم،اما خروجی اصلی نمایشگاه برای ما زمانی مثبت‌تر خواهد بود که شاهد رضایت کاربرانی باشیم که در این چند روز با پلتفرم معاملاتی فینیکس آشنا شده و درنهایت تجربه کاربری خوبی را کسب کرده‌اند.»
مدیر مارکتینگ فینیکس در پایان به هدیه این پلتفرم برای مراجعه‌کنندگان اشاره کرد و گفت: «کاربرانی که در این چند روز با کد اختصاصی نمایشگاه که در غرفه فینیکس عرضه می‌شود ثبت‌نام می‌کنند، ۳۰ ترون به‌عنوان هدیه و برای آغاز استفاده از بستر معاملاتی فینیکس دریافت خواهند کرد.»
- نوشته شده در : راه پرداخت
نهمین گزارش بینوست منتشر شد / بازار بیتکوین کماکان در انتظار خریدار قوی
بازار ارزهای دیجیتال مخصوصا بیتکوین همیشه فرازونشیب‌هایی را با خود به همراه دارد که نیازمند سرمایه‌گذاری هوشمندانه است و سرمایه‌گذاران با استراتژی سرمایه‌گذاری بلندمدت، دریافت سیگنال‌های مثبت از روند بلندمدتی بازار، حفظ دارایی‌های خود به امید کسب بازدهی فوق‌العاده و کنترل احساسات با همراهی بازار، می‌توانند مسیر موفقی را در این راه طی کنند.
در این شماره از گزارش مجموعه مشاوره و مدیریت سرمایه‌گذاری بینوست، طبق روال گذشته این مجموعه با بررسی شاخص‌های کلان بازار رمزارزها، روندهای اصلی بازار را رصد می‌کند و بر این اساس محتمل‌ترین سناریوهای ممکن، شبیه‌سازی و واکنش هوشمند سرمایه‌گذاران کلان را پیش‌بینی می‌کند.
در دو هفته گذشته شاهد نوسانات بیتکوین در رنج ۳۰ تا ۴۰ هزار بوده‌ایم. آخرین آمارهای چارت هفتگی بیتکوین نشان می‌دهد، در این بازه زمانی خریداران دچار تردید و ضعف شده‌اند. بخش زیادی از فروشندگان از بازار خارج شده‌اند اما همچنان خریدار قوی وجود ندارد.
بررسی نمودار روزانه بیتکوین نشان می‌دهد در صورت شکست سقف کانال و عبور از محدوده ۴۱ تا ۴۴ روند صعودی بیتکوین احیا خواهد شد.اما در صورتی که کندل‌های روزهای آتی بالاتر از خط روند حرکت کنند رنج قیمت به ۳۹ تا ۴۳ هزار می‌رسد و اگر کندل‌ها زیر خط روند بسته شوند، با ریزش قیمت ۲۵ هزار دلاری مواجه می‌شویم.
نکته مهم دیگر، موج سوم روند نزولی است. با رسم خطوط فیبوناچی این موج تا قیمت ۰.۵ بازگشت خواهد داشت. که این بازگشت نشان دهنده قدرت بالای روند نزولی است که در شتاب و قدرت کندل‌های قرمز موج سوم به چشم می‌خورد.
در نمودار ۴ ساعته، شکست مثلث از سمت بالا و عدم تثبیت این شکست را مشاهده می‌کنیم، ضعف خریداران و قدرت فروشندگان باعث بازگشت دوباره قیمت به داخل مثلث و در ادامه شکست وجه پایین مثلث شد. با این اوصاف ناحیه ۳۰ تا ۳۲ هزار دلار محدوده حمایتی قوی برای قیمت بیتکوین است.
نمودار توتال در تایم فریم روزانه مانند بیتکوین تا ۰.۵ بازگشت دارد. این بازگشت با برخورد به مقاومت محدوده ۱.۶ تا ۱.۸ تریلیون دلار، باعث توقف در رشد ارزش کل بازاررمزارزها شد.
مسیرهای پیش‌رو بیتکوین
دو سناریو برای رفتار بیتکوین و در نتیجه آن برای بازار رمزارز وجود دارد:
- سناریوی اول
در این سناریو، شکست رو به پایین خط روند صعودی هفتگی و شکل‌گیری کندل‌های روزانه متصور است. همچنین احتمال می‌رود ناحیه ی مهم حمایتی ۲۹ تا ۳۱ هزار دلار از دست برود و قیمت بیت کوین، تا حدود ۲۵ هزار دلار ریزش را تجربه کند. ضعیت کندل‌های هفتگی و ترس و تردید بازار احتمال رخداد این سناریو را قوت می‌خشد.
- سناریوی دوم
در سناریوی دوم نیز فرض براین است که قیمت بیتکوین در بازه ۳۰ تا ۴۰ هزار دلار رنج قیمت دارد و تا هنگامی که بیتکوین محدوده ۴۰ تا ۴۴ هزار دلار را با قدرت پشت سر نگذارد، همچنان روند رنج قیمت و بازگشت به محدوده ی ۳۰ تا ۳۲ هزار دلار است. حتی پس از یک روند صعودی کوتاه مدتی، محتمل است.
در هر دو حالت سرمایه گذاران بزرگ و هوشمند، با اطمینان به روند صعودی بلند مدتی بیتکوین استراتژی سرمایه‌گذاری بلند مدت خود را حفظ می کنند. با این حال باید به این نکته توجه داشت که شکست احتمالی روند صعودی هفتگی، باعث وقفه طولانی مدت‌تری برای رسیدن به هدف ۱۰۰ هزار دلار می‌شود.
- نوشته شده در : راه پرداخت
روحانی در جلسه ستاد هماهنگی اقتصادی دولت: باید از ورود غیرکارشناسی به حوزه رمزارز اجتناب شود
دویست و سی یکمین جلسه ستاد هماهنگی اقتصادی دولت روز سه شنبه به ریاست حسن روحانی رئیس‌جمهوربرگزار شد، در این جلسه بانک مرکزی گزارشی از وضعیت تولید و تبادل رمزارزها در اقتصاد ایران ارائه کرد و عرضه و تقاضای رمزارزها در اقتصاد ایران بررسی شد.
به گزارش ایسنا، حسن روحانی رئیس‌جمهور، با تأکید بر ضرورت حفظ و حمایت از منافع ملی در حوزه ارز دیجیتال، گفت: «امروزه برنامه هوشمند سازی اقتصاد یک الزام محیطی است و باید نسبت به الزامات حقوقی و فنی این موضوع با دقت و حساسیت عمل کرد و برای تدوین راهبرد پویا در این حوزه و نقش آن در اقتصاد کلان کشور اقدامات لازم را انجام داد.»
روحانی با بیان‌اینکه باتوجه به مخاطرات قابل‌توجه در حوزه مبادلات رمزارزها، باید از ورود غیر کارشناسانه در این حوزه اجتناب شود، تصریح کرد: «باید برای قانونمند شدن فعالیت رمزارزها و صیانت از سرمایه مردم، هرچه زودتر چاره اندیشید و قوانین و دستورالعمل‌های لازم را وضع و ابلاغ کرد.»
رئیس‌جمهور با اشاره به پدیده جدید رمزارزها و الزامات آن افزود: «لازم است دستگاه‌های مسئول در حوزه بازار سرمایه با همکاری رسانه‌ها و فضای مجازی در زمینه اطلاع‌رسانی، آموزش و آگاهی بخشی مردم نسبت به این پدیده و دستورالعمل‌ها و قوانین آن فعالیت مؤثر داشته باشند.»
روحانی در پایان صحبت‌هایش تصریح کرد: «تولید رمزارز تا پایان شهریورماه اکیداً ممنوع است و وزارتخانه‌های اطلاعات، ارتباطات و فناوری اطلاعات و نیرو مسئول برخورد و قطع برق این مراکز هستند.»
- نوشته شده در : راه پرداخت
نقاب‌داران علیه ماسک / تهدید مردی که بازار رمزارز را به بازی گرفته است
یک ماه پیش وقتی خبر حضور ایلان ماسک در نه‌صد و هفتمین قسمت برنامه «ستردی نایت لایو (SNL)» در ۸ می منتشر شد، بسیاری از مردم توقع رخداد مثبتی را داشتند. بسیاری از سرمایه‌گذاران منتظر بودند که با حضور میلیاردری که نام خود را با رمزارزها پیوند زده (و در همین برنامه از مجری خواست که او را «دوج‌فادر (Dogefather)» صدا بزنند) شرایط سبزی برای ارزهای دیجیتال ایجاد شود؛ اما ماسک با «کلاهبرداری (hustle)» صدازدن دوج‌کوین و چند روز بعد با توییت مبنی بر نپذیرفتن بیتکوین در تسلا، هفته‌ای سرخ را برای رمزارزها رقم زد. از آن روز به بعد، تقریباً یک ماه است که بسیاری به ماسک انتقاد کرده‌اند که بازار رمزارزها را به هم ریخته است. نمونه اخیر این انتقادها، ویدئوی منتسب به گروه «ناشناس (Anonymous)» است که پدرخوانده دوج را تهدید کرده است.
مردی در سودای پادشاهی و امپراتوری
۴۹ سال پیش در ۲۹ ژوئن ۱۹۷۱، ایلان ماسک در شهر پرتوریای آفریقای جنوبی متولد شد. به گزارش بی‌بی‌سی او در ۱۷ سالگی به کانادا رفت تا در رشته‌های فیزیک و اقتصاد تحصیل کند و پس‌ازآن در سال ۱۹۹۲ برای ادامه تحصیلات خود به آمریکا رفت.
او پس از دو سال تحصیل در مقطع دکترا، دانشگاه را رها کرد تا «زیپ۲ (Zip2)» (یک پلتفرم آنلاین روزنامه) را تأسیس کند. او سپس این شرکت را فروخت و پی‌پل را تأسیس کرد. چندی بعد او پی‌پل را به ای‌بی فروخت و در ۳۱ سالگی، ۱۶۵ میلیون دلار به دست آورد.
ماسک پس‌ازاین در شرکت تحقیقات فضایی اسپیس‌ایکس و شرکت خودروهای الکترونیکی تسلا سرمایه‌گذاری کرد. او پس از مدتی فعالیت به‌عنوان رئیس هیئت‌مدیره این شرکت‌ها، مدیرعامل آنها شد که به خاطر همین از ماه مارس در بیوی حساب توییترش، خود را «پادشاه فناوری تسلا» و «امپراتور مریخ» معرفی می‌کند.
ایلان ماسک و بیتکوین
رویکرد ماسک در قبال بیتکوین، با گذشت زمان تغییر کرده است؛ مردی که محبوبیت خود را با سرمایه‌گذاری در انرژی‌های پاک به دست آورده است ۲۴ ماه مارس اعلام کرد که مشتریان تسلا می‌توانند، هزینه خودروهای این شرکت را با بیتکوین بپردازند. به گزارش یاهو فایننس مدت کوتاهی پس از اعلام این خبر، قیمت بیتکوین ۳٪ افزایش یافت.
ماسک که پیش‌ازاین اعلان، به ارزش ۱.۵ میلیارد دلار بیتکوین خریده و بر اساس گزارش درآمدهای تسلا از فروش ده درصد آن، ۱۰۱ میلیون دلار درآمد کسب کرده بود، ۱۳ می از حرف خود بازگشت. در این روز مدیرعامل تسلا در توییتی اعلام کرد که به خاطر تأثیرات مخرب محیط زیستی این رمزارز، دیگر این شرکت آن را نمی‌پذیرد.
تهدید ناشناس
در تاریخ ۵ ژوئن ویدئویی تهدیدآمیز علیه ایلان ماسک منتشر شد که در کمتر از ۲۴ ساعت از ۱ میلیون بازدید برخوردار شد (تا زمان نگارش این گزارش، این ویدئو به دو میلیون و صد هزار بازدید رسیده است). این کلیپ ۳ دقیقه و ۴۷ ثانیه‌ای که مشابه ویدئوهای گروه انانیمس است، تلاش می‌کند نقاب از چهره ماسک بردارد و او را «یک مرد پولدار نارسیسیست که محتاج توجه است» معرفی کند.
این ویدئو با جمع‌آوری مطالب رسانه‌های مختلف تلاش می‌کند مدیرعامل شرکت‌های تسلا و اسپیس‌ایکس را جنایتکاری نشان دهد که ریاکارانه خود را طرفدار انرژی‌های پاک و کاوش‌های فضایی بازنمایی می‌کند. پس از گفتن این مقدمات، ویدئو به حمله علیه توییت‌های ماسک و دستکاری در بازار بیتکوین می‌پردازد.
در این ویدئو مرد نقاب‌داری با صدای فیلترشده خطاب به ماسک می‌گوید: «به نظر می‌رسد که بازی‌هایی که تو در بازار رمزارز انجام داده‌ای، زندگی‌هایی را نابود کرده است» و از او انتقاد می‌کند که با توییت‌هایش «به [زندگی] افراد معمولی [طبقه] کارگر، به‌طور واضح بی‌توجه» است.
در انتها، ویدئو لحنی تهدیدآمیز می‌گیرد و به ایلان ماسک می‌گوید: «تو فکر می‌کنی که باهوش‌ترین فرد درصحنه هستی، اما حالا با همتای خود مواجه شده‌ای. ما انانیمس هستیم! ما یک لشگر هستیم. منتظر ما باش.»
آیا این ناشناس، واقعی است؟
پس از انتشار این ویدئو، محبوب‌ترین حساب انانیمس با ۶.۷ میلیون دنبالکننده، دست داشتن در ساخت این کلیپ را انکار کرد. پس‌ازاینکه کاربری از این حساب پرسید که آیا در ساخت این ویدئو نقش داشته است، در توییتی پاسخ داد: «دوباره، [با آرزوی] همه بهترین‌ها- اما نه». علاوه‌براین، حساب انانیمس دیگری نیز دخالت در ساخت این کلیپ را انکار کرده و در توییتی گفته که این ویدئوی آنها نیست.
در مقابل یک حساب دیگر که با ۵.۹ میلیون دنبالکننده به نظر می‌رسد با این گروه هکری ارتباط دارد، ادعا می‌کند که این ویدئو به این گروه مربوط است.
ازآنجایی که اعضای این گروه هویت حقیقی خود را افشا نمی‌کنند، به خاطر همین، نمی‌توان اعضای آن را شناسایی کرد و امکان اطمینان یافتن از انتساب این ویدئو به گروه انانیمس دشوار است. بااین‌حال در این شرایط آنچه اهمیت دارد، واکنشی است که این ویدئو در رفتار ایلان ماسک ایجاد خواهد کرد.
ماسک هنوز مستقیماً به این ویدئو اشاره نکرده اما در توییتی گفته است: «چیزی که از آن متنفری را نکش، چیزی که به آن عشق می‌ورزی را نگاه دار.»
- نوشته شده در : راه پرداخت
کریپتو برای تازه‌واردان
ماهنامه عصر تراکنش شماره ۴۵ / هنوز با مقدمات بیتکوین و سایر رمزارزها آشنا نیستید؟ «هنک گیلمن»، سرپرست تحریریه نیوزویک در گفت‌وگو با «دن رابرتس»، سرویراستار وب‌سایت کریپتوکارنسی Decrypt اطلاعات جامعی در این زمینه جمع‌آوری کرده است.
می‌توانید رمزارز را ساده و سرراست تشریح کنید، انگار می‌خواهید برای پدربزرگ‌تان توضیح بدهید؟
رمزارزها بر خلاف ارزهای معمولی دارایی دیجیتال هستند. نمی‌توانید بیت‌کوین‌ها را لمس کنید یا در دست‌تان نگه دارید، اما وقتی به حساب بانکداری آنلاین‌تان وارد می‌شوید، می‌توانید موجودی‌تان را ببینید و اعتماد کنید که وجود دارند. می‌توانید مقداری شمش طلا داشته باشید؛ بدون اینکه هرگز آن شمش‌ها را دیده یا لمس کرده باشید. به جهانی وارد می‌شویم که در آن بخش فزاینده‌ای از اقلامی که ارزشمند می‌دانیم، ممکن است فقط دیجیتال باشند و همچنان ارزش داشته باشند. سرعت، حریم خصوصی و دردسر کمتر، شماری از جذابیت‌های دارایی‌های کریپتو هستند. در انتقال پول به‌صورت مرسوم ممکن است تصفیه تا چند روز طول بکشد و چنین چیزی در سال ۲۰۲۱ پذیرفتنی نیست. تراکنش‌های کریپتو در دفترکل عمومی و تغییرناپذیری ثبت می‌شوند که همه می‌توانند آن را مشاهده کنند و می‌توانید واسطه (برای مثال بانک) را که کارمزد می‌گیرد و فرایند را کُند می‌کند، حذف کنید.
سرمایه‌گذاران جدید در خرید بیتکوین که اکنون بسیار همه‌گیر شده، چطور باید عمل کنند؟
فقط میزانی از سرمایه‌تان را به بیتکوین وارد کنید که از دست دادنش دغدغه‌ای برای شما ایجاد نمی‌کند. برخی افرادی که شغل‌شان سرمایه‌گذاری است و طرفدار کریپتو شده‌اند، با تنها دو تا پنج درصد پورتفولیو شروع کرده‌اند. کریپتو در حال تبدیل‌شدن به طبقه دارایی استاندارد دیگری در پورتفولیوها مانند سهام، اوراق قرضه، فلزات و صندوق‌های ETF است.
افراد تازه‌وارد برای خرید کریپتو باید به کجا مراجعه کنند؟
صرافی‌های کریپتوی مختلفی وجود دارند که افراد می‌توانند استفاده کنند، اما کوین‌بیس با موفقیت خودش را به‌عنوان مقصد افراد تازه‌وارد در ایالات متحده تثبیت کرده است. حساب می‌سازید، احراز هویت می‌شوید و مقداری کریپتو می‌خرید. از صرافی‌های کریپتوی شناخته‌شده دیگر می‌توان به Gemini، Kraken، Binance و Bitstamp اشاره کرد. از طریق رابین‌هود، اسکوئر و پی‌پال هم می‌توانید بیتکوین بخرید، بنابراین بسیاری از افراد تازه‌وارد، اگر از این موضوع آگاه باشند، این شرکت‌ها را قابل اعتماد بدانند و نزد آنها حساب داشته باشند، احتمالاً از خدمات این شرکت‌ها در این زمینه استفاده می‌کنند.
آیا باید نگران ایجاد حباب در این بازار باشیم؟
در انتهای سال ۲۰۱۷ که بیتکوین به قیمت ۲۰ هزار دلار رسید و بعد در فوریه ۲۰۱۸ که ۶۵ درصد سقوط کرد، به نظر می‌رسید حبابی بوده که ترکیده است. اما اکنون قیمت بیتکوین حدود ۵۹ هزار دلار است. آیا ممکن است بیتکوین یا سایر رمزارزهای برتر دوباره سقوط کنند؟ قطعاً. اما تب کنونی فقط به نوسان قیمت ربط ندارد، می‌بینیم که شرکت‌های سهامی عام بزرگ در حال پذیرش کریپتو به‌عنوان ابزار پرداخت و ایجاد واحدهای کریپتو و بلاکچین هستند. در حقیقت صنعت در حال رشد و رسیدن به بلوغی را می‌بینیم که ماندگار خواهد بود.
آیا نهادی این بازار را رگوله می‌کند یا هیچ قانونی بر آن حاکم نیست؟
کمیسیون بورس و اوراق بهادار با شرکت‌هایی که توکن‌هایی را عرضه کردند و بدون هیچ محصولی میلیون‌ها دلار به دست آوردند، برخورد شدیدی کرد؛ اداره خدمات درآمد داخلی به‌تازگی از افراد خواسته است سودهای ناشی از کریپتو را در اظهارنامه‌های مالیاتی اعلام کنند؛ کمیسیون معاملات آتی کالا، بیتکوین را کالا اعلام کرده و در نتیجه آن را در حوزه اختیارات خودش می‌داند. بسیاری از سازمان‌های دولتی مختلف می‌خواهند در رگولیشن کریپتو نقش فعالی داشته باشند؛ در نتیجه قوانین بیشتری در راه هستند. با این حال پرسش شما اغلب در قالب ساده «آیا کریپتوی من تحت بیمه شرکت بیمه سپرده فدرال است؟» پرسیده می‌شد که پاسخ آن خیر است.
چه گزینه‌های جایگزینی برای بیتکوین وجود دارد و چقدر امکان موفقیت دارند؟
بستگی دارد منظورتان جایگزینی برای سرمایه‌گذاری باشد یا فناوری برای ساخت اپلیکیشن. بیتکوین اولین و برای تازه‌واردانی که می‌خواهند با مقدار کمی به این حوزه وارد شوند، امن‌ترین رمزارز است. اما اتریوم که در سال ۲۰۱۵ عرضه شد، بلاکچینی است که به‌طور ویژه برای قراردادهای هوشمند طراحی شده و انواع گوناگونی از پروژه‌ها و اپلیکیشن‌های هیجان‌انگیز بر بستر آن ساخته می‌شوند. بنابراین حامیان اتریوم به شما می‌گویند اتر، بلاکچین بهتری است و اگر قبول کنید، مقداری «اتر» (توکن شبکه اتریوم) را می‌خرید.
در سال ۲۰۱۱ باید منتظر چه روندهایی در حوزه کریپتو باشیم؟
در حال حاضر اقلام کلکسیونی کریپتو (کارت‌های بازی دیجیتال یا کلیپ‌های ویدئویی دیجیتال گلچین مسابقات ورزشی و اجراهای موسیقی) خیلی پرطرفدار شده‌اند. بازار هنر کریپتو نیز به‌سرعت در حال تکامل است، اما بعد از اینکه پی‌پال و تسلا اعلام کردند به مشتریان اجازه خواهند داد با کریپتو پرداخت انجام دهند، علاقه‌مندم ببینم شرکت‌های دیگری هم این گزینه را ارائه می‌دهند و آیا اصلاً کسی از این گزینه استفاده می‌کند یا خیر. در حال حاضر با توجه به روند صعودی قیمت رمزارزها، هیچ‌کس نمی‌خواهد آنها را خرج کند، همه می‌خواهند از آنها به‌عنوان سرمایه‌گذاری نگهداری کنند.
فکر می‌کنید چرا شرکت‌ها کریپتو را به خزانه‌هایشان اضافه می‌کنند؟
فکر می‌کنم فعلاً نوسان‌گیری کوتاه‌مدتی برای تقویت خزانه و در نتیجه سهام‌شان است. تسلا در اولین ماه بعد از خرید بیتکوین در ماه ژانویه، یک میلیارد دلار سود کسب کرد؛ مبلغی که بیشتر از سود کل سال ۲۰۲۰ این شرکت از فروش خودرو بود. اما اینکه شرکت‌ها بیتکوین را برای نوسان‌گیری به خزانه‌هایشان اضافه می‌کنند، با همه نوآوری‌ها و تولید محصولات هیجان‌انگیز جاری در دنیای کریپتو متفاوت است.
آیا فروشندگان واقعاً رمزارزها را قبول می‌کنند؟ آیا کارت اعتباری مبتنی بر کرپیتویی وجود دارد؟
در واقع اتفاقی که در مورد کارت‌های باشگاه مشتریان بیت‌کوینی افتاده، بسیار جالب است. ویزا و مسترکارت تقریباً در سکوت خبری با چند کارت اعتباری و بدهی موافقت کرده‌اند که به کاربران به جای پاداش‌هایی مثل اعتبار پرواز یا سایر مزایا، بیتکوین می‌دهند. همچنین شاهد رشد افزونه‌های پاداش خرید بیتکوین هستیم که به افراد کریپتو جایزه می‌دهند. در مورد پرداخت با کریپتو، راهکارهای جایگزین متنوعی برای «پرداخت با کریپتو» در آمازون و سایر فروشندگان مطرح وجود دارد. به‌عنوان مثال می‌توان با کریپتو کارت هدیه خرید و بعد با کارت هدیه خرید کرد، اما فکر نمی‌کنم در حال حاضر افراد زیادی مایل به خرج‌کردن کریپتوهایشان باشند. می‌خواهند آنها را نگه دارند.
- نوشته شده در : راه پرداخت
آیا بیتکوین غولی شکست‌ناپذیر است؟
ماهنامه عصر تراکنش شماره ۴۵ / درست قبل از ترکیدن آخرین حباب بیتکوین، حدوداً همان زمانی که پاریس هیلتون معروف، «توکن دیجیتالی» خود را صادر کرد و آرمان‌گرایان و آماتورها در سراسر جهان هنوز در فکر دور زدن وال‌استریت، بانک‌های مرکزی و میلیاردرهای قدیمی بودند (که با پول هنگفت‌شان وارد عرصه ارزهای دیجیتالی شده بودند)، «مایک نووگرتز» (Mike Novogratz) در حال اتمام سخنرانی در یک همایش رمزارزها در شهر نیویورک بود.
نووگرتز، از مدیران سابق «گلدمن ساکس» است که طرفدار بیتکوین شد. او قبلاً بسیاری از این سخنرانی‌ها را معمولاً برای مخاطبان مالی ایراد کرده بود. با این حال، این بار اکثر مخاطبانش متولدان نسل هزاره بودند و مانند خواننده‌ای معروف از او استقبال کردند. وی می‌گوید: «به معنای واقعی کلمه؛ عکس، عکس، عکس. همه می‌خواستند سلفی بگیرند. دختری بالا آمد و با دستانی لرزان گفت: «می‌توانید این را امضا کنید؟» واقعاً عجیب بود.»
«بنابراین فروش بیت‌کوین‌هایم را آغاز کردم.»
حرکتی هوشمندانه بود. تا سال ۲۰۱۹، قیمت بیتکوین، این ارز دیجیتالِ مشهور به نوسان زیاد، به کمتر از چهار هزار دلار کاهش یافته بود، اما در ماه‌های اخیر، یک بار دیگر مسیر صعودی شیب‌داری را آغاز کرده است. این قیمت از ۱۱ هزار دلار در سپتامبر به ۲۴ هزار دلار در دسامبر افزایش یافت، در ژانویه از مرز ۴۰ هزار دلار عبور کرد و در ماه مارس به ۶۱ هزار دلار رسید (بیش از سه‌برابر بالاترین قیمت خود در سال ۲۰۱۷ و ۱۹ برابر کمترین قیمت خود در سال ۲۰۱۹) و به همین دلیل ترس از حباب دیگری افزایش یافته بود.
اما این بار، اوضاع حداقل از یک نظر، متفاوت است؛ این بار فقط توده مردم نیستند که باعث افزایش قیمت رمزارزها شده‌اند. اکنون مؤسسات مالی، سوخت قابل توجهی برای موشک بیتکوین فراهم کرده‌اند.
در حال حاضر نرخ بهره حدود صفر است، دولت‌ها با هدف تحریک اقتصاد تریلیون‌ها دلار بدهی برای خودشان به وجود آورده‌اند و ارزش سهام شرکت‌ها به حدی بالا رفته که از دید سرمایه‌گذاران خنده‌دار است. با توجه به تمام این شرایط، مدیران سازمان‌ها و سرمایه‌گذاران نهادی، به‌شدت به‌دنبال پیدا کردن راهکاری برای حفظ ارزش پول‌شان هستند. در ماه فوریه، سرمایه‌گذاران بزرگ (از جمله «ایلان ماسک»، رئیس تسلا؛ Blackrock، بزرگ‌ترین شرکت مدیریت مالی جهان و همچنین قدرت‌های بانکی گلدمن ساکس و مورگان استنلی) از برنامه‌هایی برای خریدوفروش بیتکوین و سرمایه‌گذاری آن به نیابت از برخی مشتریان پرده برداشتند.
«دان شولمن»، مدیرعامل پی‌پال، در ماه دسامبر اعلام کرد که کاربران آمریکایی این شرکت امکان خرید، فروش و نگهداری رمزارزها را خواهند داشت و پس از این اعلامیه، ویزا و مسترکارت اظهار کردند که قصد دارند رمزارز را به شبکه‌های پرداخت خود اضافه کنند. «مارک کوبان» میلیاردر نیز از بیتکوین حمایت کرده است. هنوز مشخص نیست که ورود پول هوشمند به بازار بیتکوین و سایر رمزارزها چه تبعات بلندمدتی برای این بازارها (و آینده طلا و اشکال سنتی پول دولتی) دارد و بحث‌های زیادی در این زمینه در حال انجام است.
سیاست‌گذاران و اقتصاددانانی مانند «چارلی مونگر» از شرکت برکشایر هاتاوی و «ژانت یلن»، وزیر خزانه‌داری آتی، در مورد آثار بی‌ثبات‌کننده ترکیدن دوباره حباب بیتکوین هشدار داده‌اند که می‌تواند ثروت سرمایه‌گذاران عادی را به باد دهد (ارزش بازار بیتکوین حدود ۱.۷۸ تریلیون دلار است). صاحب‌نظران حوزه سیاست از حباب‌های قبلی مانند جنون «گل لاله هلندی» قرن هفدهم، سابقه خراب رمزارزها که ابزاری برای پول‌شویی بوده‌اند، نام می‌برند. آنها از میزان انرژی‌ای که شبکه بیتکوین مصرف می‌کند، انتقاد می‌کنند و می‌گویند نباید برای نگهداری یک شبکه ۱۰هزار نودی و ثبت معاملات مرتبط با ۱۸.۷ میلیون بیتکوین، چنین حجمی از انرژی مصرف کرد.
آخرین حباب بیتکوین در سال ۲۰۱۷، پدیده‌ای محبوب بود. سرمایه‌گذاران بزرگ در اکثر موارد در حاشیه بودند. از راست به چپ: پاریس هیلتون؛ معامله‌گران در بورس اوراق بهادار نیویورک؛ مایکل نووگرتز از اولین حامیان بیتکوین.
حتی اگر این ترس‌ها محقق نشوند، عکس این وضعیت نیز کاملاً رضایت‌بخش نیست. اگر بیتکوین به‌عنوان یک ارز مستقل، رگوله‌نشده و خارج از دسترسی دولت‌های محلی و بانک‌های مرکزی، به رشد خود ادامه دهد، نظم مالی دنیا را مختل می‌کند و دولت‌ها دیگر نخواهند توانست برای تقویت اقتصاد خود روند عرضه پول ملی‌شان را تغییر دهند. پذیرش بانک‌ها و سرمایه‌گذاران بزرگ می‌تواند عواقب بالقوه عمیقی، چه خوب، چه بد، برای آینده پول و بانکداری داشته باشد. به همین دلیل است که رگولاتورهای ایالات متحده اخیراً مجموعه‌ای از الزامات افشای جدید و سختگیرانه را برای نهادهای فروش رمزارزها پیشنهاد داده‌اند، دولت چین آزمایش پول دیجیتال ویژه خود را آغاز کرد و در ماه مارس، قانون‌گذاران هند از سرمایه‌گذاران خواستند دارایی‌های خود در رمزارز مانند بیتکوین را ظرف مدت شش ماه به پول نقد تبدیل کنند، در غیر این صورت مالکیت آنها جرم محسوب می‌شود.
با این حال حامیان رمزارز مانند نووگرتز می‌گویند که برای ایراد گرفتن از بیتکوین دیر شده و این رمزارز به رشد خود ادامه خواهد داد. وی می‌گوید: «۷۵ درصد از ثروت جهان متعلق به افراد ۵۰ تا ۸۵ساله است که محصولات سرمایه‌گذاری نقش‌آفرینان جریان اصلی را می‌خرند. رشد کریپتو تاکنون بیش از همه به جوانان وابسته بوده، اما می‌خواهیم این لوله غول‌پیکر را به ثروت جهان متصل کنیم.»
همه این‌چنین مطمئن نیستند. گزارش اخیر سیتی‌گروپ حاکی از آن است که دنیای مالی اکنون بین دو آینده احتمالی قرار دارد. تحلیلگران سیتی‌گروپ می‌گویند: «بیتکوین در نقطه اوج پذیرش جریان اصلی یا انفجار فرضی متعادل می‌شود و پیشرفت‌ها به احتمال زیاد به‌زودی ثابت خواهد شد.»
به عبارت دیگر، سال ۲۰۲۱، مهم‌ترین سال در تاریخ رنگارنگ ۱۳ساله بیتکوین خواهد بود. نووگرتز می‌گوید: «این تغییر ذهنیت یک‌شبه اتفاق نیفتاد. اما سرانجام این مانع شکست و این مانع در سه ماه گذشته شکست و احساس شکستن مانع بسیار عالی است.»
«به معنای واقعی کلمه؛ عکس، عکس، عکس. همه می‌خواستند سلفی بگیرند. دختری بالا آمد و با دستانی لرزان گفت: «می‌توانید این را امضا کنید؟»
«واقعاً عجیب بود.»
مشروعیت‌بخشی به کریپتو
گزاف نیست که ادعا کنیم مخترع بیتکوین دقیقاً آن را برای شرایط اقتصادی فعلی اختراع کرده است. هنگامی که مهندس کامپیوتر مرموزی به نام ساتوشی ناکاموتو رسماً شبکه بیتکوین را در ۹ ژانویه ۲۰۰۹ راه‌اندازی کرد، پیامی را در میان ۳۱ هزار خط کد کامپیوتری قرار داد که قابل توجه است. با ارجاع به مقاله‌ای در صفحه نخست نشریه لندن‌تایمز که هفته گذشته منتشر شده بود، نوشته شده بود: «وزیر دارایی در آستانه دومین طرح نجات بانک‌ها قرار دارد.»
این تیتر بارزترین دلیل برای پذیرش بیتکوین را نشان می‌داد. در پی بحران مالی سال ۲۰۰۸، بانکداران مرکزی در سراسر جهان به بازارهای ارز جدید هجوم آوردند، نرخ بهره را کاهش دادند و میلیاردها دلار صرف ثبات اقتصادی کردند تا از این طریق بتوانند از رکود جهانی جلوگیری کنند (همان‌طور که در دوره همه‌گیری ویروس کرونا این کار را انجام دادند). پول دیجیتال جدید ناکاموتو روشی برای محافظت از افراد در برابر فشارهای تورمی بود که بسیاری معتقد بودند ناگزیر به وجود خواهد آمد و پناهگاهی امن و غیرقابل نفوذ در برابر دسیسه‌ها و هواوهوس‌های دولت‌ها خواهد بود.
بحث پایان یافته است. تمام. اکنون کریپتو دیگر یک طبقه دارایی است و به تعداد کافی پیروانی برای خود کسب کرده است. از قله عبور کرده‌ایم و از این به بعد سرازیری است.» ناکاموتو برای محافظت از توکن‌های دیجیتال خود در برابر نفوذ خارجی و اطمینان از پذیرش جهانی آن، با هدف جلب کاربران کامپیوتر در سراسر جهان، برای نصب نرم‌افزار خود و پیوستن به یک شبکه کامپیوتری که به‌طور مداوم در حال به‌روزشدن است، ساختاری تشویقی ایجاد کرد که فراتر از صلاحیت قانونی هر دولتی است.
هر «نود» کامپیوتری یک کپی مستقل از دفترکل را در اختیار دارد که به آن امکان ردیابی هر یک از واحدهای این ارز دیجیتال را می‌دهد و پس از اینکه هر انتقالی صورت می‌پذیرد، اطلاعات مرتبط با آن تراکنش به‌صورت بلوک‌هایی ثبت می‌شوند و در بازه‌های زمانی مشخص به بلاکچین اضافه می‌شوند. صاحبان هر گره بلاکچین در ازای مشارکت‌شان در ایجاد و نگهداری این «دفترکل توزیع‌شده» غیر قابل دستکاری، در یک قرعه‌کشی مجازی برای دریافت یک قطعه از مجموعه بعدی «بیت‌کوین‌های» تولیدشده توسط کامپیوتر وارد می‌شوند. بیتکوین در مقیاس زمانی معین تولید و به بازار جهانی عرضه خواهد شد تا زمانی که کل عرضه آن به ۲۱ میلیون برسد. پس از آن، کسانی که برای حفظ بلاکچین تلاش می‌کنند، فقط کارمزد کوچکی برای پردازش تراکنش‌ها دریافت خواهند کرد.
سال ۲۰۱۰، ناکاموتو پس از چند ماه همکاری عملی با سایر توسعه‌دهندگان به‌صورت آنلاین برای بهینه‌سازی کد منبع، اعلام کرد که «به کارهای دیگر ادامه می‌دهد» و سپس ناپدید شد، اما پدیده‌ای که از خود بر جای گذاشت، از آن زمان به بعد محبوبیت بیشتری پیدا کرده است. در ابتدا، مورد استقبال کریپتو آنارشیست‌ها، آزادی‌خواهان و مهندسان آرمان‌گرای سیلیکون‌ولی قرار گرفت. همچنین طیف وسیعی از افراد بی‌اعتبار نیز کاربردهایی برای آن پیدا کرده‌اند. بیتکوین، به‌دلیل ناشناس بودن و سهولت انتقالش، برای افرادی مناسب است که به‌دنبال انجام فعالیت‌های غیرقانونی خارج از کانال‌های مالی سنتی هستند. در واقع بسیاری از آمریکایی‌ها اولین‌بار زمانی نام بیتکوین را شنیدند که در سال ۲۰۱۳ اف‌بی‌آی بازار عظیم مواد مخدری به نام جاده ابریشم را توقیف کرد. در این بازار مجازی از بیتکوین برای ردوبدل کردن پول استفاده می‌شد.
چند هفته پس از توقف فعالیت جاده ابریشم، نووگرتز، به‌صورت کاملاً تصادفی، شناخته‌شده‌ترین شخصیت وال‌استریت شد، با این اظهار که این توکن‌های دیجیتالی مبهم ممکن است در واقع ارزش داشته باشند.
ورود پول هوشمند کمک کرده که ارزش کل دارایی‌های بیتکوین به ۱.۷۸ تریلیون دلار برسد. صاحب‌نظران حوزه سیاست نگران ترکیدن حباب هستند. از راست به چپ: اسکناس‌های دلار در «اداره حکاکی و چاپ» ایالات متحده در واشنگتن دی‌سی؛ «کیوسک بیتکوین» و یک «مزرعه استخراج بیتکوین» در شهر.
آن‌طور که نووگرتز می‌گوید، در یک میزگرد، فردی نظر او را در مورد سرمایه‌گذاری در ارز کشورهای کوچک و ناشناخته پرسیده بود. نووگرتز در آن زمان در پنجاه و چند سالگی، کشتی‌گیر سابق تیم دانشگاه پرینستون با فک مربعی، سر تراشیده، چشمان آبی نافذ و سینه‌ای سپرکرده، عضو کمیته مشاوره سرمایه‌گذاری در بازارهای مالی فدرال‌رزرو نیویورک و همچنین مدیر ارشد مشترک سرمایه‌گذاری صندوق‌های کلان گروه سرمایه‌گذاری ۵۵ میلیارد دلاری Fortress بود.
از قرار معلوم به‌تازگی حدود سه میلیون دلار از پول خودش را روی ارز جدید ناشناخته‌ای سرمایه‌گذاری کرده بود که در آن زمان هر یک واحد آن کمتر از ۱۰۰ دلار قیمت داشت. سرمایه‌گذاری پرمخاطره‌ای بود، آن‌قدر پرمخاطره که با همکارش در صندوق به این جمع‌بندی رسیده بودند که نمی‌توانند بدون عذاب وجدان پول شرکت را صرف این کار کنند.
نووگرتز توضیح می‌دهد که چرا معتقد است بیتکوین می‌تواند از ۱۰۰ دلار به ۱۰۰۰ دلار برسد. از جمله دلایلش این بود که به نظر می‌رسد چینی‌ها به بیتکوین علاقه‌مندند و تعدادشان هم که زیاد است، این ارز، گروه کوچکی از کریپتو آنارشیست‌ها را هیجان‌زده و به خرید علاقه‌مند کرده و افراد بیش‌ازپیش از سیاست‌های بانک فدرال‌رزرو ایالات متحده خشمگین و نگران ابرتورم هستند.
نووگرتز ناگهان دید تصویرش با تیتر «مدیر مطرح صندوق پوشش ریسک از بیتکوین پشتیبانی می‌کند» روی جلد فایننشال‌تایمز رفته است. سیلی از درخواست‌ها از سوی خبرنگاران روانه‌اش شد تا در تلویزیون حاضر شود یا در جایی سخنرانی کند؛ اتفاقی که مهر تأییدی بر نامتعارف‌بودن دیدگاهش در آن زمان بود. بلافاصله به عضوی از گروه کوچکی از متخصصان این صنعت روبه‌رشد تبدیل شده بود. وقتی قیمت بیتکوین به ۱۰۰۰ دلار رسید و سه میلیون دلارش ۳۰ میلیون دلار شد، نووگرتز به فکر فروش برای خرید هواپیمای جت افتاد، اما یکی از همکارانش در Fortress هوشمندانه او را از این کار منصرف کرد.
در سال ۲۰۱۵ وقتی صندوق پوشش ریسک نووگرتز بعد از چند اشتباه در سرمایه‌گذاری ارزی شکست خورد، Fortress را ترک کرد و سهامش در این شرکت را فروخت. با پول فراوان، کنارکشیده از جریان اصلی فایننس و ناگهان بی‌هدف به «جو لوبین»، یکی از دوستان دوران دانشگاهی‌اش در پرینستون مراجعه کرد که به‌تازگی شرکت ConsenSys را بنیان‌گذاری کرده بود تا اپلیکیشن‌های بلاکچینی بسازد. نووگرتز می‌گوید تازه بیکار شده بودم و به دیدار لوبین در دفتر ConsenSys در بروکلین رفتم که چیزی از افتتاحش نمی‌گذشت، «آن دیدار نقطه‌عطفی برای من بود. با خودم گفتم فقط شاهد یک تجارت جدید نیستم، با تحولی انقلابی طرف هستم.»
البته انقلاب‌ها اغلب پیش از خود حباب‌هایی را هم به همراه دارند. به همین دلیل است که نووگرتز می‌گوید کمی بعد از اتفاقات همایش سال ۲۰۱۷ شروع به نقد کردن سرمایه‌گذاری بیتکوین کرد. در سال ۲۰۱۸ Galaxy Digital را راه‌اندازی کرد و قدم در راه دشوار جلب پذیرش عمومی برای کریپتو گذاشت. به این باور رسیده بود که کریپتو می‌تواند به طبقه دارایی دائمی تبدیل شود. امیدوار بود شرکتش را به «گلدمن ساکس دنیای کریپتو» تبدیل کند؛ شرکتی که معامله، خدمات مشاوره و بانکداری سرمایه‌گذاری را از سوی «باهوش‌ترین افراد این حوزه» ارائه می‌دهد.
(شفاف‌سازی: آخرین بار یعنی در اوایل سال ۲۰۱۹ که در مورد بیتکوین برای نیوزویک نوشتم، استدلال نووگرتز، آن‌قدر از دیدگاه من متقاعدکننده بود که با هیجان آن دوره همراه شدم. بعد از انتشار مقاله، با سپرده بازنشستگی‌ام در شرکتش سرمایه‌گذاری توکنی کردم و همچنین مقداری بیتکوین خریدم. طولی نکشید که ارزش هر دو به‌شدت سقوط کرد.)
نووگرتز می‌دانست که بزرگ‌ترین مانع برای پذیرش نهادی بیتکوین، گذشته بدنام و غیر قابل اعتماد آن است. بنابراین در ابتدای کار سعی کرد به این رمزارز مشروعیت ببخشد. به همراه تیمش، «مایک بلومبرگ»، شهردار سابق نیویورک را که مجله کسب‌وکار معروف شرکت رسانه‌ای‌اش ۳۰۰ هزار مشترک دارد، متقاعد کردند شاخص Bloomberg Galaxy Crypto را راه‌اندازی کند که پیگیری لحظه‌ای داده‌های قیمت ۹ رمزارز شامل بیتکوین، اتریوم، XRP و غیره را امکان‌پذیر می‌کرد. این شاخص تا حدی به این ارزها اعتبار می‌داد.
نووگرتز می‌گوید: «افراد می‌گویند وقتی در مجله بلومبرگ چاپ شده، بنابراین واقعی است. خیلی مهم به نظر نمی‌رسد، اما واقعاً مهم است. با این کارها می‌توان پدیده‌ای حاشیه‌ای را به جریان اصلی تبدیل کرد.»
بعد از ارائه این شاخص در مجله بلومبرگ در می ۲۰۱۸، نووگرتز شروع به برگزاری جلساتی با مدیران ارشد وال‌استریت کرد تا سازوکار بیتکوین را برای آنها تشریح کند و بگوید چرا باید در آن سرمایه‌گذاری کنند و چرا صرفاً ابزاری برای پول‌شویی نیست.
نقش‌آفرینان جریان اصلی کمی بعد از ترکیدن اولین حباب رمزارز، به‌مرور به این حوزه وارد شدند. شرکت‌های جدیدی ظهور کردند که در پی ایجاد زیرساختی بودند که برای سرمایه‌گذاری نهادها در بیتکوین ضروری بود. یکی از برجسته‌ترین موارد صرافی‌ای بود که «جفری اسپرچر» (Jeffrey Sprecher) در آگوست ۲۰۱۸ از آن رونمایی کرد. جفری اسپرچر، رئیس هیئت‌مدیره Intercontinental Exchange، صاحب و گرداننده بورس سهام نیویورک و ۲۵ بورس دیگر است. اسپرچر شرکتی به نام Bakkt را به همراه «کلی لوفلر»، همسرش و نماینده آینده سنای آمریکا تشکیل داد که مدیرعامل این شرکت هم بود و برای دریافت مجوز رگولاتوری معاملات قراردادهای آتی مبتنی بر بیتکوین تلاش کرد. پشتیبانی شرکت اسپرچر به منزله موفقیتی برای حامیان رمزارز بود. این صرافی معاملات آتی را در سپتامبر ۲۰۱۹ آغاز کرد و تا سپتامبر سال بعد حجم معاملاتش به ۱۵.۹۵۵ بیتکوین در روز رسید که در زمان اعلام خبر ۲۰۰ میلیون دلار ارزش داشت.
سرمایه‌گذاران دیگر نیز وارد گود شدند. تایلر و کامرون وینکلووس که با فیس‌بوک مشهور شده بودند، Gemini Trust Company را بنیان‌گذاری کرده بودند که با تلاش‌های آنها تا سال ۲۰۱۵ به صرافی کریپتوی بزرگی تبدیل شد. این شرکت با مسئولان ایالت نیویورک همکاری کرد تا مهر تأیید رگولاتوری بگیرد که به گفته «نواه پرلمن»، مدیر ارشد عملیات «جمینای» نسیمی از «موشکافی و سخت‌گیری بخش مرسوم فایننس» بود که کمک می‌کرد تصویر قانون‌شکنانه کریپتو پاک شود. در سال ۲۰۱۶ بعد از تأیید «اندرو کومو»، فرماندار نیویورک، جمینای به اولین صرافی اتریوم دارای گواهینامه رسمی در ایالات متحده تبدیل شد.
استخدام «پرلمن» در جمینای در اکتبر ۲۰۱۹ به‌عنوان رئیس واحد تطبیق موفقیت دیگری برای حامیان کریپتو بود. پرلمن به‌عنوان وکیل سابق اداره مبارزه با مواد مخدر، دستیار دادستان کل ایالات متحده و مدیر اجرایی مورگان استنلی، با زاویه نگاه مجریان قانون بیگانه نبود. می‌دانست فروشندگان مواد مخدر و پول‌شوها چطور از بیتکوین برای فرار از مراجع قانونی استفاده می‌کنند.
پرلمن نمونه‌ای از موارد زیادی از استخدام استعدادهای شرکت‌های بزرگ با سابقه رگولاتوری در شرکت‌های کریپتو برای کمک به کسب مشروعیت بود. کوین‌بیس، صرافی ارز دیجیتال هشت میلیون دلاری مستقر در سیلیکون‌ولی که هفته پیش درخواستش برای عرضه اولیه سهام را ثبت کرد، در سال ۲۰۱۸، «برایان بروکس» را برای جایگاه مدیر ارشد تطبیق استخدام کرد. بروکس، شریک اجرایی سابق دفتر واشنگتن دی‌سی شرکت حقوقی مطرح O’Melveny & Myers رابطه نزدیکی با صنعت بانکداری داشت و چهار سال معاون ارشد، رئیس اداره حقوقی و منشی هیئت‌مدیره Fannie Mae (انجمن ملی فدرال وام مسکن) بود.
بروکس در سال ۲۰۲۰ بعد از دو سال حضور در کوین‌بیس، به‌عنوان معاون ناظر ارشد و مدیر ارشد عملیات به اداره نظارت بر ارز ایالات متحده پیوست. این شغل می‌تواند جایگاه دولتی قدرتمندی برای ترویج گرایش‌های این صنعت باشد. اداره نظارت بر ارز که مسئولیت تأمین سلامت سیستم بانکداری ایالات متحده را بر عهده دارد، تنها مؤسسه‌ای در ایالات متحده است که اختیار اعطای مجوز تأسیس بانک ملی را دارد و شرایط قانونی بانک‌بودن را تعیین می‌کند. همچنین می‌تواند این مجوز را از مؤسساتی پس بگیرد که از قوانین پیروی نمی‌کنند. این اداره تقریباً ۷۰ درصد بانک‌های آمریکایی را رگوله می‌کند.
«کریستین اسمیت»، مدیر اجرایی انجمن بلاکچین، گروه مدافع مستقر در واشنگتن دی‌سی می‌گوید در دوره بروکس اداره نظارت بر ارز مجموعه‌ای از «نامه‌های تفسیری» را صادر کرده که نقش بسزایی در اطمینان‌دادن به بانک‌هایی ایفا کرده‌اند که نسبت به قانونی‌بودن و ریسک‌های مربوط به رمزارزها نگران بودند. این نامه‌ها روشن کردند که بانک‌ها می‌توانند به‌صورت قانونی بیت‌کوین‌های موجود در «کیف پول‌های دیجیتال» را برای مشتریان‌شان ذخیره کنند، کامپیوترها را به دفترکل دیجیتال بیتکوین متصل کنند و «گره» بلاکچین خودشان را داشته باشند.
اداره نظارت بر ارز در ماه ژانویه برای اولین‌بار به شرکت Anchorage مجوز تأسیس بانک ملی را داد که یعنی می‌تواند خدمات امانی کریپتو ارائه کند و به نیابت از مشتریانش کریپتو نگهداری کند. این اداره کمی بعد مجوز مشابهی را برای Protego صادر کرد. این اقدامات به‌نوعی اعلام کردند که اکنون نهادهای کریپتویی درون سیستم رگولاتوری دولت به‌عنوان واحدهای قانونی فعالیت می‌کنند و مشمول محافظت‌ها و نظارت موجود در حیطه مرسوم فایننس می‌شوند.
اسمیت می‌گوید: «این نوع اقدامات اداره نظارت بر ارز پیام واقعاً مثبتی فرستاد که نشان می‌داد کریپتو قرار است ماندگار باشد. این کارها واقعاً مهم بودند.»
در توضیح این مسئله که چرا در ماه‌های اخیر نگرش‌ها نسبت به کریپتو در وال‌استریت و سایر بخش‌های تشکیلات مالی بسیار تغییر کرده، باید گفت این تلاش‌ها تأثیر زیادی داشته‌اند. علاوه بر این اواخر سال گذشته رهبران فکری وال‌استریت مثل «پل تودور جونز» و «استنلی دراکن‌میلر» (Stanley Druckenmiller) اعلام کردند بیتکوین دارند و نشان دادند که دیگر کسی از بیتکوین داشتن خجالت نمی‌کشد.
این اتفاقات زمینه را برای ماه فوریه آماده کرد که کریپتو جهش بزرگی را برای قرار گرفتن در جریان اصلی تجربه کرد. «ریک ریدر»، مدیر ارشد سرمایه‌گذاری Blackrock برای اولین‌بار اعلام کرد که شرکتش، یعنی بزرگ‌ترین شرکت مدیریت دارایی جهان «تجربه‌اندوزی در حوزه بیتکوین» را شروع کرده است. مورگان استنلی شروع به خرید بیتکوین برای برخی مشتریان کرد و اعلام کرد که ۱۰ درصد از سهام شرکت MicroStrategy، شرکت نرم‌افزاری حاضر در بازار بورس نزدک را خریده که در موجودی‌اش میلیاردها دلار بیتکوین دارد. گلدمن ساکس میز معاملات کریپتوی ازکارافتاده‌اش را احیا کرد و BNY Mellon، قدیمی‌ترین بانک آمریکا اعلام کرد می‌خواهد امسال واحد دارایی‌های دیجیتالش را افتتاح کند.
ایلان ماسک، رئیس نابغه تسلا با جک دورسی، رئیس شرکت پرداخت اسکوئر و MassMutual Insurance و چند شرکت دیگر برای سرمایه‌گذاری بخشی از وجوه نقد شرکت خودروهای الکتریکی‌اش در کریپتو مشارکت می‌کند. ایلان ماسک معادل ۱.۵ میلیارد دلار بیتکوین خریده و اعلام کرده که این ارز را به‌عنوان ابزار پرداخت برای خودروهای شرکتش می‌پذیرد. شرکت ویرجین گلکتیک نیز اکنون برای سفر فضایی، بیتکوین می‌پذیرد.
سرمایه‌گذاری ماسک خیلی کمتر از شرکت نرم‌افزارهای هوش تجاری MicroStrategy است که در یک سال گذشته دارایی‌های بیت‌کوینش را به ۴.۵ میلیارد دلار رسانده است. «مایکل سیلور»، مدیرعامل این شرکت، می‌گوید اوایل سال گذشته سرمایه‌گذاری در بیتکوین را شروع کرد؛ زیرا سرمایه‌گذاران شرکتش انتظار دارند بازدهی دست‌کم مساوی با شاخص S&P 500 داشته باشد. می‌گوید با توجه به اینکه فدرال‌رزرو سیلی از دلارهای جدید را روانه بازار می‌کرد، دیگر به نظر نمی‌رسید نگه‌داشتن وجه نقد در ذخایر شرکت کار درستی باشد.
سیلور به نیوزویک می‌گوید: «اگر میلیاردها دلار پول نقد در حساب بانکی شرکت داشته باشید که سالانه ۰.۱۵ درصد بهره می‌دهد، در حالی که همه چیزهایی که می‌خواهید بخرید، سالانه ۰.۲۵ درصد گران‌تر می‌شود، هرگز نمی‌توانید کسب‌وکارتان را حفظ کنید. چنین فکری افتضاح است.»
طلای دیجیتال
هنوز معلوم نیست تغییر نگرش‌ها برای تضمین ماندگاری بیتکوین و سایر رمزارزها کافی است یا خیر. همه متقاعد نشده‌اند که کافی است. «کنث روگاف» (Kenneth Rogoff)، اقتصاددانی از دانشگاه هاروارد، اقتصاددان ارشد سابق صندوق بین‌المللی پول و متخصص بحران‌های مالی و استقلال بانک مرکزی می‌گوید وضعیت اقتصادی منحصربه‌فرد کنونی که به‌واسطه رکود ناشی از همه‌گیری پدید آمده، پیش‌بینی آینده بر اساس شواهد کنونی را دشوار می‌کند.
روگاف می‌گوید: «با نرخ بهره بسیار پایین کنونی، تفسیر هر پدیده‌ای دشوار است. زمانی مطمئن‌تر می‌شویم که سرانجام نرخ بهره روند افزایشی پیدا کند. در نهایت برای اینکه بیتکوین ارزش بلندمدت داشته باشد (بر بلندمدت تأکید می‌کنم)، باید کاربردی وجود داشته باشد که صرفاً معامله یک رمزارز با دیگری مانند معاوضه کتاب‌های کمیک یا مبادله کارت‌های بازی نباشد.»
روگاف شک دارد که در شرایط عادی چنین کاربرد توجیه‌کننده‌ای برای بیتکوین وجود داشته باشد، دست‌کم کاربردی که وزنه سنگین‌تری از نقاط ضعفش باشد. می‌گوید بیتکوین «پول نقد تقویت‌شده» است (انتقالش آسان‌تر و به همان اندازه غیرقابل ردیابی است)، به همین دلیل سازمان‌های مشکوک از آن استفاده می‌کنند. پیش‌بینی می‌کند بحث در مورد میزان رگولیشن مناسب بیتکوین و سایر رمزارزها ادامه خواهد داشت. بیتکوین برای مصرف‌کننده عادی هزینه‌های تراکنش زیاد و ناکارآمدی محیط زیستی به بار می‌آورد. روگاف می‌گوید: «اگر زمانی برسد که بیتکوین برای تراکنش‌های روزمره استفاده شود، شدیدتر رگوله خواهد شد؛ چراکه همه بانک‌های مرکزی این مسئله را پیگیری می‌کنند.»
روگاف اذعان می‌کند که هرچه افراد قدرتمند و بانفوذ بیشتری به کریپتو به‌عنوان ذخیره ارزش (و نوعی «طلای دیجیتال») روی می‌آورند، از بین بردن کامل آن برای رگولاتورهای غربی دشوارتر می‌شود.
روگاف می‌گوید: «این افراد بسیار قدرتمند و بانفوذ هستند، اما در نهایت در راستای منافع عمومی نیست که نتوان تراکنش‌ها را به‌آسانی رهگیری کرد. حامیان کریپتو ممکن است بتوانند در کوتاه‌مدت برخی سیاست‌مداران را متقاعد کنند، اما همه و از جمله تمام وزرای خزانه‌داری به این مسئله توجه می‌کنند. رگولاتورهایی به من گفته‌اند در حال حاضر شاهد ظهور نوآوری‌هایی در این فضا هستیم. اگر ببینیم تراکنش‌های این حوزه در کشورمان زیاد شده است، سخت‌گیری‌ها را تشدید می‌کنیم، اما فعلاً بااحتیاط گام برمی‌داریم.»
روگاف در نهایت معتقد است دولت‌های سراسر جهان احتمالاً استفاده از بیتکوین توسط تشکیلات خرده‌فروشی را ممنوع و پذیرش آن از سوی تشکیلات مالی را غیرقانونی خواهند کرد. می‌گوید: «در حال حاضر دولت‌ها هنوز برای مداخله در این زمینه پا پیش نگذاشته‌اند، اما این کار را خواهند کرد.» (جالب اینکه درست چند روز بعد از مصاحبه‌ام با روگاف، رویترز از یکی از مسئولان ارشد دولت هند نقل قول کرد که این کشور احتمالاً اولین اقتصاد بزرگ جهان خواهد بود که نگهداری از رمزارز را غیرقانونی می‌کند.)
از استدلال روگاف برای توجیه الزامات گزارش‌دهی کریپتوی جدیدی استفاده شده که در آخرین روزهای دولت ترامپ پیشنهاد شد و صرافی‌های کریپتو را ملزم می‌کرد تا پیگیری کنند که مشتریان‌شان با رمزارزها چه کار می‌کنند و این رمزارزها کجا می‌روند. «استیون منوچین»، وزیر خزانه‌داری در تلاشی مشهود برای اجتناب از واکنش‌های منفی، پیشنهاد اولیه را درست قبل از کریسمس و با دوره نظرخواهی کوتاه‌شده ۱۵ روزه رونمایی کرد. لابی‌گران صنعت با تلاش در طول تعطیلات بیش از هفت هزار نظر مخالف با این قوانین را گردآوری کردند و پل کلمنت، معاون سابق دادستان کل و فردی بانفوذ در فضای حقوقی واشنگتن دی‌سی را به‌عنوان وکیل‌شان استخدام کردند.
در نهایت وزارت خزانه‌داری با تمدید دوره نظرخواهی موافقت کرد و به آنها اجازه داد کار را به دولت بایدن بکشانند. اسمیت، از انجمن بلاکچین، می‌گوید مسئولان کنونی وزارت خزانه‌داری رویکرد «بسیار منطقی‌تری» را در مورد پیدا کردن راه‌حلی برای مسئله پول‌شویی در پیش گرفته‌اند.
اسمیت می‌گوید از آنجایی که بانک‌ها ملزم نیستند نحوه هزینه‌کرد پول نقد بعد از برداشت از حساب را پیگیری کنند، منصفانه نیست که صرافی‌های کریپتو به پیگیری تراکنش‌های رمزارز ملزم شوند. اینکه در نهایت استدلال‌شان موفق شود یا خیر، هنوز مشخص نیست.
سایر رگولاتورهای سابق و متخصصان کمتر از روگاف اطمینان دارند که رگولیشن سختگیرانه اجتناب‌ناپذیر است، اما همچنان هشدار می‌دهند که ارزش‌گذاری کنونی بیتکوین ممکن است پایدار نباشد. یکی از این افراد بدبین «راگورام راجان» (Raghuram Rajan)، استاد فایننس دانشکده کسب‌وکار Chicago Booth است که رزومه پرباری شامل جایگاه‌هایی مثل اقتصاددان صندوق بین‌المللی پول و رئیس بانک مرکزی هند دارد. در سال ۲۰۰۵ یکی از اولین افرادی بود که در مورد ریسک‌های فزاینده سیستم مالی ایالات متحده هشدار داد؛ هشداری که چند سال بعد با ترکیدن حباب وام‌های بدون پشتوانه، پیشگویانه به نظر می‌رسید.
راجان اکنون می‌گوید که بیتکوین و سایر رمزارزها بیش از پیش به‌عنوان یک طبقه دارایی در نظر گرفته می‌شوند که صرفاً به این دلیل ارزشمند است که دیگران آن را ارزشمند می‌دانند. از این زاویه برخی، ویژگی‌های حباب از دیدگاه اقتصاددانان را دارند، یعنی فقط به این دلیل ارزشمندند که دیگران فکر می‌کنند ارزشمندند. در واقع یعنی پتانسیل نوسان را دارند. وقتی اشتیاق افراد نسبت به این طبقه دارایی کمتر شود، احتمالاً ارزشش به‌شدت کاهش می‌یابد. ماهیت نوسانی بیتکوین مشهور است. به‌عنوان مثال هرچند روند کلی بیتکوین از کمترین قیمتش در سال ۲۰۱۹ صعودی بوده، اما ارزش آن در فاصله آن زمان تا جهش کنونی با هیجان زیاد بالا و پایین شده است. بر خلاف بانک‌های مرکزی که مسئول حفظ ارزش ارزهای متعارف هستند، هیچ‌کس مسئول حفظ ارزش بیتکوین نیست. راجان می‌گوید بیتکوین مانند طلا ارزش بنیادین ذاتی ندارد.
میهمانی رقص
نووگرتز با آن ذات فروشندگی‌اش پافشاری می‌کند که دیگر نمی‌توان به عقب برگشت. می‌گوید بیتکوین بیش از آنکه ارز باشد، جنبشی اجتماعی است؛ جنبشی که اکنون برای ایجاد تحول به اندازه کافی پیروانی پیرامون خود جمع کرده است. وقتی از او می‌خواهم بیشتر توضیح بدهد، ویدئویی با عنوان «چطور جنبشی را آغاز کنیم؟» از درک سیورز کارآفرین نشانم می‌دهد. مردی بدون پیراهن، تنها و با خوشحالی در دامنه تپه‌ای پوشیده از چمن می‌رقصد و گردشگران دورش روی زیراندازهایشان نشسته‌اند. مسخره به نظر می‌رسد، اما کمی بعد فرد دیگری با او همراه می‌شود، بعد سه نفر دیگر می‌آیند و سپس سه نفر دیگر هم به آنها ملحق می‌شوند. در انتها تقریباً همه در حال رقصیدن هستند و حالا چه کسی مسخره به نظر می‌رسد؟ آن تعداد کمی که کنار ایستاده‌اند.
نقش‌آفرینان جریان اصلی کمی بعد از ترکیدن اولین حباب رمزارز، به‌مرور به این حوزه وارد شدند. جفری اسپرچر و کلی لوفلر، همسرش و نماینده آینده سنای آمریکا، شرکت Bakkt را برای معاملات قراردادهای آتی مبتنی بر بیتکوین تشکیل دادند.
نووگرتز با تشریح منحنی پذیرش پرشتاب بیتکوین می‌گوید نقش‌آفرینان مطرح در شرکت‌های بزرگ آمریکایی و وال‌استریت هرگز نمی‌خواهند در چنین موقعیتی اولین نفر باشند، اما حالا «همه همراه شده‌اند». شرکت نووگرتز، Galaxy، منفعت زیادی از این شرایط برده است. این شرکت با ۱.۲ میلیارد دلار دارایی تحت مدیریت، در فصل چهارم سال ۲۰۲۰ درآمدش را ۶۵۰ درصد افزایش داد. همزمان قیمت سهام این شرکت از ۵۲ سنت به بیش از ۱۵ دلار رسیده بود. هفته پیش نیز مورگان استنلی با بیش از چهار تریلیون دلار دارایی تحت مدیریت اعلام کرد قصد دارد به مشاوران مالی‌اش این امکان را بدهد که به نیابت از مشتریان از طریق صندوق‌های سرمایه‌گذاری Galaxy بیتکوین بخرند. این بیانیه قیمت سهام Galaxy را به بیشتر از ۲۰ دلار رساند؛ یعنی قیمت سهام این شرکت در عرض دو روز بیش از ۳۰ درصد افزایش یافت.
نووگرتز می‌گوید: «مهم‌ترین اتفاقی که در کل اکوسیستم بیتکوین افتاده در دو ماه گذشته بوده است.» زیرا در دو ماه گذشته همه در دنیای فناوری و فایننس گفته‌اند بیتکوین دیگر ماندگار است. هیچ شکی وجود ندارد. تمام. بحث پایان یافته است. اکنون کریپتو دیگر یک طبقه دارایی است، پیروانش به اندازه کافی رسیده‌اند، از قله عبور کرده‌ایم و از این به بعد سرازیری است. با این حال وقتی به او فشار آوردم، اذعان کرد که نمی‌دانیم «ساختار اجتماعی» پشتیبان بیتکوین حفظ خواهد شد یا از بین می‌رود.
می‌گوید «هنوز نمی‌دانیم».
معتقد است هیچ نشانه‌ای برای فروپاشی این ساختار در آینده نزدیک وجود ندارد، اما اگر شرایط تغییر کند، اگر پول‌های هوشمند خارج شود و نووگرتز دوباره خود را در شرایط ترکیدن حباب قبلی ببیند، چه می‌شود؟ همیشه می‌تواند کاری را انجام دهد که بار قبل انجام داد؛ اینکه با سودی نسبتاً خوب از بازار خارج شود.
- نوشته شده در : راه پرداخت
مشاوران مالی چگونه در رمزارزها سرمایه‌گذاری می‌کنند و با آن کنار می‌آیند؟
ماهنامه عصر تراکنش شماره ۴۵ / دلایل زیادی وجود دارد که باعث شد مشاوران مالی، بیتکوین و سایر رمزارزها را نپذیرند و آنها را کنار بگذارند. رمزارزها تا اندازه زیادی بی‌قانون هستند. اینکه بگوییم آنها بی‌ثبات هستند، فقط بخشی از حقیقت را در مورد آنها بیان کرده‌ایم. زیرساخت‌های فین‌تک یا فناوری مالی برای دسترسی، نگهداری، گزارش و صورت‌حساب دارایی‌های دیجیتال هنوز در مراحل اولیه است.
خوش‌مان بیاید یا نه، رمزارزها به اینجای کار رسیده‌اند و قابل کتمان نیستند. سرمایه‌گذاران با مشاهده قیمت سر به فلک‌کشیده بیتکوین که در ابتدای سال ۲۰۲۰ تنها ۷،۳۰۰ دلار قیمت داشت و حالا از ۶۱ هزار دلار گذشته است، از مشاوران مالی خود در این‌باره سؤال می‌کنند؛ یا اقدام به خرید می‌کنند، بدون اینکه از آنها بپرسند. مؤسسات مالی به‌طور فزاینده‌ای به بیتکوین روی آورده‌اند؛ پی‌پال برای مشتریان خود امکان خرید با بیتکوین را فراهم کرده است، همزمان شرکت سرمایه‌گذاری فیدلیتی آن را به‌عنوان وثیقه وام برای مشتریان خاص می‌پذیرد، به مشتریان ثروتمند اجازه می‌دهد به این دارایی دسترسی پیدا کنند و در بین بسیاری از شرکت‌هایی قرار دارد که قصد دارد بیتکوین را در صندوق‌های قابل معامله عرضه کند.
ماه گذشته، مورگان استنلی و گلدمن ساکس اعلام کردند که برای مشتریان ثروتمند خود امکان دسترسی به رمزارزها را فراهم می‌کنند، از این رو، به نخستین بانک‌های بزرگ ایالات متحده بدل شده‌اند که چنین کاری انجام می‌دهند.
در ماه نوامبر، گروه مشاوران مالی مارینر، به بزرگ‌ترین مؤسسه مشاوره سرمایه‌گذاری مستقل ثبت‌شده برای دسترسی و مشاوره در مورد بیتکوین تبدیل شد. «مارتی بیکنل»، مدیرعامل شرکت مارینر مستقر در اوورلند پارکِ کانزاس، می‌گوید: «ما می‌دانیم که رمزارزها برای هر مشتری نیست، اما احساس می‌کنیم که آموزش مشاوران ما در این زمینه اقدامی راهبردی است و تا زمانی که منطقی باشد، آنها می‌توانند از نظر سرمایه‌گذاری به مشتریان کمک کنند.»
در نهایت؛ رمزارزها مانند لایت‌کوین و اتریوم و به‌ویژه بیتکوین که بر بازار ارزهای دیجیتال مسلط است، قابل کتمان و چشم‌پوشی نیستند. حتی اگر مشاوران مالی در مورد آنها مشورت ندهند (یا نخواهند بدهند)، آنها باید متوجه این واقعیت باشند که رقبا ممکن است به‌زودی این کار را انجام دهند؛ یا قبلاً این کار را کرده باشند.
فقط بخش کوچکی از مشاوران مالی رمزارزها را به سبد سرمایه‌گذاری مشتریان خود اختصاص می‌دهند؛ رمزارزهایی که شامل ریپل، استلار و بسیاری دیگر است. در یک نظرسنجی که در سال ۲۰۲۱ از ۹۹۴ مشاور مالی توسط شرکت مدیریت دارایی‌های کریپتوی بیت‌وایز و وب‌سایت سرمایه‌گذاری ایی‌تی‌اف ترندز انجام گرفته، ۹ درصد گفتند که رمزارزها را به سبد سرمایه‌گذاری مشتریان خود اختصاص داده‌اند. ۵۸ درصد از مشاوران مالی نیز که رمزارزها را به سبد سرمایه‌گذاری مشتریان خود اختصاص می‌دهند، متعلق به مشاوران سرمایه‌گذاری ثبت‌شده (RIAs) بوده‌اند. مهم‌ترین دلایل این دسته از مشاوران، همبستگی اندک رمزارزها با سایر انواع دارایی است که ۵۴ درصد آنها این دلیل را ذکر کرده‌اند و ۳۸ درصد نیز گفته‌اند که به خاطر «بازدهی بالقوه بالا».
برخی مشاورانی که در مورد بیتکوین مشاوره می‌دهند، شیفته آن هستند و برخی دیگر عمل‌گرا هستند. بیکنل کمی از هر دو است. او می‌گوید که شیفته بیتکوین شده؛ زیرا عشق و علاقه او را برای نوآوری، تحول‌آفرینی در کار و سرمایه‌گذاری، یکجا جمع می‌کند. بیکنل همچنین می‌گوید که از ۳۵۰ مشاور مالی شرکتی که از مشتریان خود خواسته بودند درباره رمزارزها از آنها سؤال کنند، بسیاری از مشتریان‌شان قبل از ماه نوامبر در آن سرمایه‌گذاری کرده بودند. بیکنل می‌خواست مطمئن باشد که آن مشتریان از راهنمایی‌های مشاوران مالی برخوردار بوده‌اند.
اواخر سال گذشته، شرکت مارینر اعلام کرد که به‌زودی از طریق یک حساب کاربری جداگانه مدیریت‌شده (SMA) که توسط شرکت رمزنگاری «ایگل‌بروک ادوایزرز» راه‌اندازی شده، به بازارهای بیتکوین دسترسی خواهد داشت. حساب کاربری جداگانه مدیریت‌شده بیتکوین به مارینر اجازه داد که بیتکوین را معامله و از آن نگهداری کند و وقتی در اواخر سال جاری به‌طور کامل اجرا شود، مالیات از طرف مشتریان خود را محاسبه می‌کند. تاکنون، شرکت مارینر ۳۰ مشاور خود را در زمینه رمزارزها آموزش داده است. هر مشاور باید قبل از آنکه رمزارزها را به سبد سرمایه‌گذاری مشتریان خود اختصاص دهد، تأیید شرکت را به دست آورد.
درک اینکه چرا شرکت‌هایی مانند مارینر، وقتی پای مشاوره در مورد رمزارزها به میان می‌آید، استثنا هستند، چندان دشوار نیست. بیتکوین در سال ۲۰۰۹ تقریباً بدون ارزش بازار عرضه شد؛ اما تا دسامبر ۲۰۱۷، از ۱۹ هزار دلار گذشته بود. نوسان همیشه در کار بوده و به یکی از خصایص بیتکوین بدل شده است. در ژانویه ۲۰۱۹، ارزش بیتکوین به ۳۴۰۰ دلار کاهش یافت.
حداقل در دو نوبت، از جمله یک بار در سال گذشته، قیمت بیتکوین در عرض چند ساعت به حدود نصف کاهش یافت. در ماه مارس نیز در مدت ۱۲ روز ۱۶ درصد کاهش یافت. بی‌ثباتی یکی از دلایلی است که بسیاری از مشاوران مالی می‌گویند بیتکوین تنها در صورت امکان یک تخصیص کم‌هزینه در یک برنامه ارزش دارد (نکته جالب: اولین خرید با بیتکوین در سال ۲۰۱۰ اتفاق افتاد، زمانی که یک برنامه‌نویس نرم‌افزار در فلوریدا دو پیتزا به قیمت ۱۰ هزار بیتکوین خریداری کرد. ارزش این بیت‌کوین‌ها در حال حاضر حدود ۵۸۰ میلیون دلار است).
یک تأثیر معنی‌دار
«اریک ادلمن»، رئیس و بنیان‌گذار شرکت «ادلمن فایننشال انجینز»، بزرگ‌ترین شرکت مشاوران سرمایه‌گذاری ثبت‌شده (RIAs) مستقل کشور، بر این اعتقاد است که اختصاص یک درصد مناسب است. او می‌گوید: «اگر بیتکوین بی‌ارزش شود، به شما آسیب نمی‌رساند. شاید این ناراحت‌کننده باشد، اما ویران‌کننده نیست و می‌تواند تأثیر معناداری داشته باشد.»
شرکت ادلمن فایننشال انجینز، رمزارزها را به سبد سرمایه‌گذاری مشتریان خود اختصاص نمی‌دهد؛ زیرا فقط از صندوق‌های سرمایه‌گذاری مشترک و صندوق‌های قابل معامله استفاده می‌کند و صندوق ارز رمزنگاری‌شده کاملاً آنلاین در هر دوی این قالب‌ها هنوز وجود ندارد.
«آدام بلومبرگ»، یکی از بنیان‌گذاران شرکت «اینتراکسز» مستقر در هوستون تگزاس، می‌گوید که سقف تخصیص رمزارزها بین سه تا پنج درصد است که به آموزش مشاوران در زمینه رمزارزها بستگی دارد. بلومبرگ ـ که امسال برای تمرکز بر اینتراکسز شرکت مشاوران سرمایه‌گذاری ثبت‌شده خود را تعطیل کرد ـ خاطرنشان می‌کند که نهادهای ناظر تمایل دارند با تردید به تخصیص‌های جایگزین بالای ۱۵ درصد نگاه کنند.
بسیاری از مشاوران مالی به‌دلیل نااطمینانی و تردیدهای قانونی با دقت گام برمی‌دارند. «داگلاس بونپارت»، رئیس شرکت «بون فید وِلز»، با ۸۶ میلیون دلار دارایی، می‌گوید که او از پنج سال پیش شروع به ارائه آموزش در مورد ارزهای دیجیتال کرده؛ زیرا مشتریانش به‌طور فزاینده‌ای از او درخواست می‌کرده‌اند یا به‌طور ضمنی اشاره می‌کرده‌اند که می‌خواهند سرمایه‌گذاری کنند یا قبلاً به شرکتی که این خدمات را ارائه می‌داده، مراجعه کرده بودند. از ۱۱۰ خانواده مشتری بونپارت، حدود ۲۰ درصدشان، ارزهای رمزنگاری‌شده ـ بیشتر بیتکوین ـ خریداری کرده‌اند.
داگلاس بونپارت، رمزارزها را توصیه نمی‌کند یا رمزارزها را به سبد سرمایه‌گذاری مشتریان خود اختصاص نمی‌دهد، اما هنگامی که آنها در مورد رمزارزها سؤال می‌کنند، او روش‌های مختلف دستیابی به دارایی، خطرات و مزایای بالقوه آن و نحوه قرارگیری آن در سبدهای سرمایه‌گذاری سنتی را توضیح می‌دهد. بونپارت از جمله مشاورانی است که می‌گوید رمزارزها باید به‌عنوان دارایی سوداگرانه که به افق زمانی طولانی نیاز دارد، به مشتری ارائه شود.
همان‌طور که بونپارت می‌گوید، یادگیری در مورد نحوه گفت‌وگو با مشتریان در مورد رمزنگاری و اسکریپت‌نویسی، یکی از بخش‌های اصلی و پایه و اساس بسیاری از مشاوره‌های مالی است. بلومبرگ توصیه می‌کند؛ یکی از این گفت‌وگوها باید در راستای روشن‌کردن ذهن مشتریان در مورد افت قیمت بعدی بیتکوین باشد.
مشاورانی که رمزارزها را به سبد سرمایه‌گذاری مشتریان خود اختصاص می‌دهند، باید فرم ADV (جزئیات هرگونه اقدام انضباطی علیه مشاور را شرح می‌دهد و خدمات، هزینه‌ها، سابقه حرفه‌ای و شیوه‌های کسب‌وکاری آنها را مشخص می‌کند) کمیسیون بورس و اوراق بهادار را پر کنند و در صورت لزوم گزینه‌های جبران خسارت برای خدمات را بیان کنند. گنجاندن رمزارزها در بیانیه سیاست سرمایه‌گذاری همچنین می‌تواند اقدامی محتاطانه برای مشاوران مالی باشد.
«ایزیا داگلاس»، یکی از شرکای شرکت مدیریت ثروت «وینسر» در ایندیاناپولیس، می‌گوید که او از بیانیه سیاست سرمایه‌گذاری برای توضیح رسمی ریسک‌ها استفاده می‌کند. داگلاس که از تابستان گذشته شروع به مشاوره در مورد بیتکوین کرده، می‌گوید بیش از ۱۲ خانوار از تقریباً ۱۰۰ خانواده‌ای که از وینسر مشاوره می‌گیرند، در حال حاضر دارای رمزارز هستند و چندین خانواده دیگر نیز به سرمایه‌گذاری در آن علاقه‌مند هستند.
نحوه هزینه
یکی از عناصر اصلی مشاوره در مورد بیتکوین تصمیم‌گیری در مورد نحوه هزینه خدمات است. اگر صندوق سرمایه‌گذاری قابل معامله بیتکوین وجود داشته باشد، این یک مسئله ساده خواهد بود؛ تخصیص رمزارزها در همان حساب سایر دارایی‌ها، در همان بانک متولی نگهداری می‌شود. هزینه‌های مبتنی بر دارایی نیز طبق معمول استخراج می‌شود. مشاوران سال‌ها منتظر صندوق سرمایه‌گذاری قابل معامله بیتکوین بودند. ادلمن به‌شوخی می‌گوید انتظار دارد ظرف ۱۸ ماه این صندوق به تصویب برسد، ولی به مدت پنج سال است که از این مسیر استفاده می‌کند.
چندین درخواست در کمیسیون بورس و اوراق بهادار در انتظار بررسی است؛ «گری‌اسکیل بیتکوین تراست» پرونده خود را برای تبدیل به صندوق سرمایه‌گذاری قابل معامله ثبت کرده و شرکت‌های محدود دیگری نیز مانند فیدلیتی و ون‌اک برای صندوق سرمایه‌گذاری قابل معامله جدید بیتکوین اقدام مشابهی انجام داده‌اند.
در جامعه رمزارزها درباره این واقعیت که «گری گنسلر»، رئیس جدید کمیسیون بورس و اوراق بهادار، رمزارزها و فناوری زیربنایی آنها را به‌خوبی می‌فهمد، اجماع نظر وجود دارد؛ تدریس در دانشگاه ام‌آی‌تی و ریاست کمیسیون تجارت آتی کالا (CFTC) از او فردی باتجربه در این زمینه ساخته است. اما اینکه آیا اینها منجر به حمایت او از صندوق سرمایه‌گذاری قابل معامله جدید بیتکوین می‌شود، باید منتظر ماند و دید.
در این میان، راه‌حل‌های سرمایه‌گذاری در رمزارزها وجود دارد که هزینه‌های دارایی تحت مدیریت یا AUM را امکان‌پذیر می‌کند. اما آنها با صندوق سرمایه‌گذاری قابل معامله جدید بیتکوین متفاوت هستند؛ از این جهت که حداقل‌ها و هزینه‌های مدیریتی بالاتری دارند. به‌عنوان مثال، هزینه مدیریت و خدمات نظارت و حفاظت از دارایی‌ها (کاستدی) شرکت «ایگل‌بروک» در کل ۱.۳ درصد است. در غیر این صورت، مشاوران می‌توانند حساب‌های رمزارز و حساب‌های فرعی را مستقیماً با صرافی رمزارز جمینای (Gemini)، تنظیم کنند و هزینه دارایی تحت مدیریت را دریافت کنند. بلومبرگ هشدار می‌دهد: «انجام این کار کاملاً به مقدار زیادی کار و دانش نیاز دارد و عملاً دعوتی برای دردسرهای تطبیق است.»
در حالی که جهان منتظر صندوق خرده‌فروشی واقعی رمزارز است، شرکت گری‌اسکیل بیتکوین تراست با بیش از ۳۶ میلیارد دلار دارایی، به یک راه‌حل محبوب تبدیل شده است. صندوق سرمایه‌گذاری بیتکوین گری‌اسکیل، محبوب‌ترین محصول این شرکت است. طبق گزارش‌ها، در سه‌ماهه پایانی سال گذشته میلادی هر هفته به‌طور میانگین ۲۱۷ میلیون دلار سرمایه به این صندوق اضافه شده است.
یک گزینه متنوع‌تر، صندوق شاخص رمزنگاری بیت‌وایز ۱۰ (BITW) متعلق به شرکت بیت‌وایز است که عملکرد ۱۰ رمزارز برتر بازار کریپتو را رصد می‌کند و همچنین روش جدید سرمایه‌گذاری را به علاقه‌مندان حوزه کریپتوکارنسی و بیتکوین ارائه می‌دهد. این صندوق یا شاخص رمزارز وضعیت ۱۰ رمزارز برتر بازار کریپتو را به‌طور مدام رصد می‌کند و این امکان را به سهام‌داران مستقل و سازمانی خود خواهد داد تا سهم‌هایی بخرند که نماینده بهترین ارزهای بازار هستند.
این صندوق کار خود را با نماد BITW و ۱۲۰ میلیون دلار سرمایه تحت مدیریت خود آغاز کرد. بیشتر این دارایی‌ها را بیتکوین (۷۵ درصد) و اتریوم (۱۳ درصد) تشکیل می‌دهند. ۱۲ درصد باقی‌مانده دارایی‌های صندوق را نیز آلت‌کوین‌هایی همچون استلار، تزوس، بیت‌کوین‌کش، چین‌لینک، ریپل، لایت‌کوین و ایاس تشکیل می‌دهند.
چندین صندوق پوششی ریسک متمرکز بر رمزنگاری وجود دارد که دارای حداقل سرمایه‌گذاری سنگین، هزینه‌های بالای مدیریتی و سایر اشکالات در صندوق‌های پوششی ریسک است که می‌تواند مانع سرمایه‌گذاری مشتریان متمول ثروتمند در آنها شود.
در برخی موارد، روش پرداخت هزینه خدمات تنها گزینه جبران خسارت است. به‌عنوان مثال، دارندگان رمزارزهایی که نگران هک‌شدن هستند، ممکن است «کیف پول سخت» را انتخاب کنند؛ معادل دیجیتالی یک گاوصندوق ترکیبی. هزینه در چنین مواردی می‌تواند بر اساس زمان صرف‌شده برای مشاوره در مورد رمزارزها و کمک به مشتریان در خرید و نگهداری ایمن آنها محاسبه شود.
از نظر داگلاس، خدمات مشاوره‌ای در مورد رمزارزها متناسب با هزینه برنامه‌ریزی ماهانه است که توسط نرم‌افزار پرداخت ادوایس‌پی تسهیل می‌شود. هزینه مشاوره ماهانه شرکت بر اساس پیچیدگی طبقه‌بندی می‌شود و مشتریانی که بیش از ۱۰۰ هزار دلار در رمزارزها سرمایه‌گذاری کرده‌اند، در بالاترین رده قرار می‌گیرند. این هزینه‌ها علاوه بر هزینه مبتنی بر دارایی‌های تحت مدیریت اخذ می‌شود.
زیرساخت‌های در حال تکامل
در حالی که مشاوران از ابزار مشاوره و تخصیص در مورد رمزارزها برخوردارند، اما هنوز جا دارد که زیرساخت‌ها تکامل پیدا کنند. بلومبرگ می‌گوید، از جمله مشکلات فنی، کمبود گزارش و تحلیل یکپارچه است که مدیریت اوراق بهادار را دشوار می‌کند. او عنوان می‌کند: «اگر پنج درصد به بیتکوین اختصاص دهید و ارزش بیتکوین شما بالاتر برود، تخصیص شما به هشت درصد می‌رسد و تعادل دوباره برای رسیدن به پنج درصد دشوار و پرهزینه است.» او می‌افزاید: «وقتی متولیانی مانند فیدلیتی یا شوآب بتوانند خدمات نظارت و حفاظت از رمزارزها را ارائه بدهند، یا داده‌های خوبی وجود داشته باشد؛ برخی از این مشکلات حل خواهد شد.»
یک پیشرفت قابل توجه؛ بانک نیویورک ملون که واحد پرشینگ آن سومین متولی بزرگ شرکت مشاوران سرمایه‌گذاری ثبت‌شده (RIAs) است، در ماه فوریه اعلام کرد که در حال ایجاد یک بستر اداری برای نگهداری دارایی‌های دیجیتال است، اما هنوز مشخص نشده که آیا این مشاوره مالی حساب‌های مشتریان را دربر می‌گیرد یا نه. سخنگوی شرکت اظهار داشته: «هنگامی که این پیشنهاد در اواخر سال جاری به بازار عرضه می‌شود تا زمان تأییدات لازم، خدمات نظارت و حفاظت از دارایی‌های دیجیتال از مجموعه متنوعی از مشتری بانک نیویورک ملون پشتیبانی خواهد کرد.»
بازار مشاوره رمزارزها چقدر بزرگ می‌شود؟ این پتانسیل احتمالاً به دلیلی چون نااطمینانی و تردیدهای قانونی و مراحل اضافی مورد نیاز برای خرید، نگهداری و ادغام دارایی‌ها در یک سبد سرمایه‌گذاری، محدود می‌شود؛ تا زمانی که صندوق سرمایه‌گذاری قابل معامله جدید بیت‌کوینِ کمیسیون بورس و اوراق بهادار راه‌اندازی شود. بونپارت می‌گوید: «از نظر عملی‌بودن، این برای مشاوران، یک بلیت طلایی است.»
در نظرسنجی‌ای که توسط شرکت مدیریت دارایی‌های کریپتوی بیت‌وایز و وب‌سایت سرمایه‌گذاری ایی‌تی‌اف ترندز انجام گرفت، تقریباً ۵۰ درصد مشاوران مالی گفتند که راه‌اندازی صندوق سرمایه‌گذاری قابل معامله جدید بیتکوین باعث تسهیل در تخصیص دارایی‌های رمزنگاری می‌شود. داگلاس، برای نخستین‌بار، از تابستان سال گذشته شروع به پرسیدن نظر مشتریان در مورد بیتکوین کرده است. او می‌گوید: «اگر آنها به بیتکوین اعتقاد نداشته باشند، در همین جا مکالمه به پایان می‌رسد، اما من می‌خواهم مطمئن باشم که در این مورد با آنها صحبت کرده‌ام.»
مشاوران مالی با بیتکوین مواجه می‌شوند
آموزش رمزارزها با روند سرمایه‌گذاری متوقف نمی‌شود. گنجاندن آن در عمل به مراقبت نیاز دارد.
- نوشته شده در : راه پرداخت